如何閱讀加密燭台？ （技術分析）

了解燭台解剖

1. 每個燭台代表特定時間間隔（分鐘、小時、天或週）內的價格走勢，具體取決於圖表的時間範圍。

2. 矩形體顯示開盤價和收盤價之間的範圍：實心（黑色或紅色）主體表示收盤價低於開盤價；實心（黑色或紅色）主體表示收盤價低於開盤價；空心（綠色或白色）表示收盤價高於開盤價。

3. 延伸至主體上方和下方的垂直細線稱為影線或影線：上方影線標誌著該時段內達到的最高價格；較低的燈芯標誌著最低。

4. 較長的上影線和較小的實體表明在最初的上漲後存在強大的拋售壓力，通常表明拒絕更高的價格。

5. 較長的下影線和較小的實體反映了在低點附近的積極買盤，表明潛在的支撐和看漲信念。

常見的單蠟燭形態

1. 當開盤價和收盤價幾乎相同時，十字星就會形成，從而形成一個微小的實體和可見的影線——表明市場猶豫不決和可能出現逆轉。

2.錘子線出現在下降趨勢的底部：它有一個靠近蠟燭頂部的小實體和一個長的下影線，至少是實體長度的兩倍。

3.流星類似於倒轉的錘子線，但出現在上升趨勢之後，具有靠近低點的小實體和較長的上影線——暗示耗盡。

4. Marubozu完全沒有燈芯：綠色的 Marubozu 表明強大的購買優勢；紅色顯示出持續不斷的拋售壓力。

5.陀螺顯示出一個較小的實體，具有相似大小的上下影線，反映了緊張的交易區間和突破前的不確定性。

解釋多蠟燭形態

1.看漲吞沒形態由一根紅色小蠟燭和一根較大的綠色蠟燭組成，其燭身完全覆蓋了之前的紅色燭身，表明動量轉向買家。

2.看跌吞沒是它的反面：一根綠色的小蠟燭，緊接著一根紅色的大蠟燭吞沒了前一根蠟燭——通常標誌著趨勢耗盡。

3.晨星在下降趨勢後出現：一根長紅色蠟燭，然後是一根向下跳空的小實體蠟燭（通常是十字星），接著是一根確認反轉的長綠色蠟燭。

4.晚星以相反的順序反映了晨星——出現在上升趨勢之後並發出看跌轉變的信號。

5.三白兵顯示三根連續的長綠色蠟燭，帶有小影線或無影線，每根開盤價均在前一根燭身內，收盤價接近其高點，表明持續看漲控制。

體積和上下文集成

1. 當交易量高於平均水平時，看漲燭台模式會獲得可信度，特別是在突破盤整區域時。

2. 關鍵支撐位或阻力位附近的燭台信號（例如之前的波動低點、斐波那契回撤區域或移動平均線）具有更大的權重。

3. 在更廣泛的市場結構中形成的模式很重要：之前下跌的 0.618 斐波那契水平的錘子線比開放空間中的錘子線更具相關性。

4. 價格行為和鏈上指標（例如交易所流出或活躍地址）之間的差異可以驗證或破壞基於燭台的假設。

5. 燭台形態與 RSI 或 MACD 交叉的重疊增加了融合性，減少了對孤立視覺線索的依賴。

常見問題解答

問：蠟燭圖模式可以在低流動性山寨幣圖表上可靠地發揮作用嗎？答：由於不穩定的訂單流和薄薄的賬簿深度，它們經常會產生錯誤信號——交易者應避免在沒有交易量確認的情況下僅依賴微型市值代幣的燭台。

問：燭台顏色取決於交易所或平台設置嗎？答：是的，有些平台默認為綠色/紅色，其他平台則使用藍色/橙色或白色/黑色；在解釋方向性之前始終驗證配色方案。

問：時間框架如何影響燭台解釋？答：1 分鐘圖表上的十字星可能反映噪音，而周圖表上的相同形態可能表明機構的重大猶豫不決 - 背景縮放至關重要。

問：燭台形態是否會因閃崩或級聯清算而失效？答：是的——突然的、非基本面的波動可能會產生誤導性的影線和實體；使用訂單簿深度或資金費率數據過濾此類異常情況可以提高準確性。