크라켄 선물 레버리지 한도란 무엇입니까?

크라켄 선물 레버리지 한도 이해

1. Kraken Futures는 자산 클래스 및 규제 관할권에 따라 최대 비율이 달라지는 여러 암호화폐 계약에 걸쳐 조정 가능한 레버리지를 제공합니다.

2. BTC 및 ETH 무기한 선물의 경우 플랫폼은 규정을 준수하는 지역의 자격을 갖춘 소매 사용자에게 최대 50배의 레버리지를 허용합니다.

3. SOL, ADA, DOT 등 알트코인과 관련된 계약은 변동성이 높고 유동성 프로필이 낮기 때문에 레버리지가 25배로 제한됩니다.

4. Kraken Pro에 등록된 기관 고객은 마진 등급 및 포지션 크기 기준에 따라 일부 USDⓈ 마진 계약에 대해 최대 100배의 레버리지를 이용할 수 있습니다.

5. 레버리지 설정은 포지션별로 적용되며 새 매개변수로 닫았다가 다시 열지 않는 한 주문 실행 후 수정할 수 없습니다.

규제 제약 및 지리적 제한

1. 미국 기반 거래자는 CFTC 라이센스 제한과 지정계약시장(DCM) 등록 부재로 인해 크라켄 선물에서 완전히 제외됩니다.

2. 유럽 연합 거주자는 ESMA의 PRIIP 및 MiFID II 지침에 따라 더 엄격한 한도에 직면합니다. 주요 동전의 경우 25배 , 소액 자산의 경우 10배 .

3. 일본 사용자는 FSA 감독하에 운영되며 기본 토큰이나 계약 유형에 관계없이 모든 암호화폐 파생 상품에 대해 레버리지가 2배로 고정됩니다.

4. MAS 감독 하의 싱가포르 계정은 BTC/ETH에 대해 50배를 허용하지만 필수 마이너스 잔액 보호 및 실시간 마진 모니터링이 필요합니다.

5. 계정 확인 수준은 레버리지 자격에 직접적인 영향을 미칩니다. 지원되는 대부분의 관할권에서 25배 이상의 계층에 액세스하려면 계층 3 KYC가 필수입니다.

증거금 요건 및 계층형 레버리지 구조

1. Kraken은 공개 포지션 규모에 따라 동적 마진 등급을 구현합니다. 더 작은 포지션은 전체 레버리지를 유지하는 반면, 큰 포지션은 위험 제어를 유지하기 위해 자동으로 효과적인 레버리지를 줄입니다.

2. 10 BTC 롱 포지션은 $250,000 명목 가치를 초과하면 사용 가능한 레버리지를 50배에서 35배로 낮추는 마진 계층화를 유발합니다.

3. 개시 증거금 비율은 레버리지와 반대로 조정됩니다. 50x는 개시 증거금 2%를 의미하고, 10x는 10%를 필요로 하며 둘 다 결제 통화(USDT 또는 USD)로 계산됩니다.

4. 유지 증거금은 모든 표준 계약에 대해 개시 증거금의 60%로 설정됩니다. 즉, 자본금이 해당 임계값 아래로 떨어지면 청산이 시작됩니다.

5. 교차 마진 모드는 포지션 간 담보 공유를 허용하지만 총 레버리지 한도를 적용합니다. 격리 마진은 레버리지를 개별 포지션으로만 제한합니다.

레버리지 설정과 통합된 위험 관리 도구

1. 자동 청산(ADL)은 청산이 거래소 전체 보험 기금 용량을 초과하는 경우 활성화되어 레버리지가 높고 수익성이 낮은 포지션을 먼저 우선시합니다.

2. 플랫폼은 각 미결 주문 옆에 실시간 레버리지 활용률을 표시하며 활성 거래 세션 동안 200ms마다 업데이트됩니다.

3. 손절매 및 이익 실현 주문은 레버리지 인식 가격 트리거를 지원하여 부분 청산을 통해 포지션 레버리지가 변경되면 트리거 수준을 동적으로 조정합니다.

4. 크라켄의 청산 엔진은 최종 거래가 아닌 중간 가격을 사용하여 파산 가격을 계산하므로 변동성이 급등하는 동안 조작 노출을 줄입니다.

5. 마진 콜 알림은 85% 마진 사용 시 이메일, SMS 및 인앱 알림을 통해 동시에 전달됩니다.

자주 묻는 질문

Q1: 포지션을 개설한 후 레버리지를 변경할 수 있나요? 아니요. 레버리지는 진입 시 고정되며 포지션이 완전히 청산될 때까지 변경이 불가능합니다.

Q2: Kraken Futures는 헤지 포지션에 다른 레버리지를 적용합니까? 아니요. 헤지의 각 구간은 독립적으로 처리됩니다. 레버리지는 상계나 상쇄 없이 장변과 단변에 별도로 적용됩니다.

Q3: 펀딩 비율 계산에 레버리지가 적용되나요? 아니요. 펀딩 요율은 사용자가 선택한 레버리지와 관계없이 명목 가치를 기준으로 계산됩니다. 이는 마진 사용이 아닌 지수 가격 차이를 반영합니다.

Q4: 더 높은 레버리지 등급과 관련된 수수료가 있습니까? 더 높은 레버리지를 선택해도 추가 수수료가 부과되지 않습니다. 그러나 펀딩 비율 발생 및 청산 위약금은 포지션 규모 및 레버리지 규모에 비례하여 증가합니다.