Bybit의 Market Maker 프로그램은 무엇입니까?

Bybit 's Market Maker 프로그램 개요

1. Bybit은 거래 플랫폼, 특히 영구 계약, 스팟 마켓 및 선물에서 유동성을 향상 시키도록 설계된 전문 시장 제조업체 프로그램을 운영합니다. 이 프로그램은 전문 거래자, 정량적 회사 및 알고리즘 거래 데스크를 초대하여 지속적인 입찰을 제공하고 견적을 요청합니다. 이 참가자들은 스프레드를 강화하고 소매 및 기관 사용자의 순수한 주문 실행을 보장합니다.

2. 프로그램의 시장 제조업체는 최소 인용 폭, 깊이 및 가동 시간을 포함한 특정 성능 벤치 마크를 충족해야합니다. Bybit는 실시간 시스템을 사용하여 이러한 메트릭을 모니터링하여 규정 준수를 보장합니다. 의무를 이행하는 대가로, 제조업체는 시장 깊이 및 양에 대한 기여에 따라 수수료 리베이트 또는 재정적 인센티브를받습니다.

3. 신청 절차에는 상세한 거래 전략, 과거 성과 데이터 및 인프라 사양을 제출하는 것이 포함됩니다. Bybit은 휘발성 조건에서 인용을 유지할 수있는 각 신청자의 능력을 평가합니다. 승인 된 참가자는 낮은 장기 연결 및 공동 위치 옵션으로 API 액세스를 얻습니다. 경우에 따라 고주파수 작업이 가능합니다.

4. 투명성은 정기적 인보고를 통해 유지됩니다. 시장 제조업체는 순위, 리베이트 발생 및 개선이 필요한 지역을 보여주는 성능 대시 보드를받습니다. 이 피드백 루프는 다른 자산 쌍에 대한 인용 동작의 일관된 참여와 최적화를 장려합니다.

시장 제조업체에 대한 이점

1. 주요 장점 중 하나는 계층화 된 리베이트 구조로, 최고 성과 제작자는 제공된 유동성에 대한 수익률이 높아집니다. 이러한 리베이트는 특히 대량 참가자에게 운영 비용을 상당히 상쇄 할 수 있습니다.

2. 고급 API 도구에 대한 액세스를 통해 시장 제조업체는 최소한의 대기 시간으로 견적 전략을 자동화 할 수 있습니다. WebSocket 피드 및 수정 프로토콜 지원은 변동성이 높은 기간 동안 중요한 가격 변동에 대한 빠른 응답을 가능하게합니다.

3. Bybit은 전용 기술 지원 및 온 보딩 지원을 제공합니다. 여기에는 통합 테스트, 전략 검증 및 위험 매개 변수 설정이 포함됩니다. 이러한 지원은 신규 참가자의 마켓 투 마켓을 줄이고 교환 요구 사항과의 조정을 보장합니다.

4. 참여는 암호화 거래 생태계 내에서 회사의 가시성을 향상시킵니다. 일관된 성능은 선호하는 유동성 제공 업체로 인정할 수 있으며, 잠재적으로 Bybit 이외의 파트너십 또는 협업에 문을 열 수 있습니다.

거래 생태계에 미치는 영향

1. 활성 시장 제조업체의 존재는 가격 발견 메커니즘을 향상시킵니다. 더 엄격한 입찰가 스프레드는 모든 트레이더의 미끄러짐을 줄이고, 특히 대규모 주문의 경우 진입 및 출구 포인트를보다 예측할 수있게합니다.

2. 주문 장부 깊이 증가는 갑작스런 거래가 가격 안정성에 미치는 영향을 최소화합니다. 이 탄력성은 거시 경제 사건 또는 플래시 충돌 시나리오에서 유기농 유동성이 빠르게 건조 될 수 있습니다.

3. 소매 거래자는 더 나은 충전 비율과 거래 비용을 줄임으로써 간접적으로 혜택을받습니다. 메이커 정체성과 직접적인 상호 작용을하지 않더라도 시장 구조가 향상되어 거래 경험이 더욱 효율적으로됩니다.

4. 잠재적 장소로 Bybit을 평가하는 기관 고객은 전반적인 플랫폼 신뢰성을 평가할 때 시장 제조 프로그램의 강점을 고려합니다. 유동성 제공 업체의 강력한 네트워크는 성숙도와 운영 엄격함을 나타냅니다.

자주 묻는 질문

Bybit의 Market Maker 프로그램에 가입하려면 어떤 자격이 필요합니까? 신청자는 알고리즘 거래에서 입증 된 경험을 보여주고, 신뢰할 수있는 인프라를 보유하며, 여러 기기에서 인용문을 유지할 수있는 능력을 보여 주어야합니다. 재무 안정성과 회의 교환 SLA의 실적도 검토 중에 평가됩니다.

Bybit은 시장 제작자 성능을 어떻게 측정합니까? 성능은 견적 스프레드 준수, 주문서 깊이 유지 보수, 가동 시간 일관성 및 변동성 변화에 대한 응답과 같은 메트릭을 사용하여 평가됩니다. 자동화 된 시스템은 인센티브 계산으로 이어지는 일일 보고서를 생성합니다.

성능 저하에 대한 처벌이 있습니까? 예, 합의 된 서비스 수준을 충족하지 않으면 프로그램에서 리베이트가 줄어들거나 종료 될 수 있습니다. 성능이 임계 값 미만으로 떨어지면 알림이 발행되므로 제재가 적용되기 전에 시정 조치를 취할 수 있습니다.

개별 거래자가 신청할 수 있습니까, 아니면 회사에 제한됩니까? 이 프로그램은 주로 기관 등급 운영자를 대상으로하지만 확장 가능한 전략과 충분한 자본을 가진 탁월한 개별 거래자가 고려 될 수 있습니다. 각 사례에는 철저한 기술 및 위험 평가가 있습니다.