코인베이스 선물의 지수 가격 소스는 무엇입니까?

코인베이스 선물의 지수 가격 이해

1. 코인베이스 선물의 지수 가격은 조작을 방지하고 파생 계약에 걸쳐 공정한 평가를 보장하기위한 참조 속도 역할을합니다. 교환의 마지막 거래 가격에서 파생되지 않고 대신 여러 신뢰할 수있는 출처의 데이터를 집계합니다. 이 접근법은 고립 된 거래 또는 플래시 충돌로 인한 변동성 스파이크를 최소화합니다.

2. 지수 가격의 주요 기능 중 하나는 선물 계약의 가격을 계산하는 것입니다. Mark Price는 공개 포지션의 실현되지 않은 이익과 손실을 결정하고 청산 이벤트 중에 중요한 역할을합니다. Coinbase는 단일 거래소의 스팟 가격보다는 인덱스를 사용함으로써 마진 통화에 영향을 미치는 가격 조작의 위험을 줄입니다.

3. 인덱스 구성에는 여러 주요 암호 화폐 거래소의 실시간 스팟 가격이 포함됩니다. 이러한 거래소는 유동성, 신뢰성 및 규제 준수에 따라 선택됩니다. 알고리즘이 특이 치나 이상을 걸러 내면서 정확성과 적시성을 보장하기 위해 데이터 피드가 지속적으로 모니터링됩니다.

4. 가중 평균은 거래량 및 시장 깊이에 따라 기여 환율에 적용됩니다. 이 가중치 메커니즘은 유동성이 높은 교환이 최종 지수 값에 비례 적으로 더 큰 영향을 미쳐 대표성을 향상시킵니다.

5. 투명성은 주어진 시간에 교환이 지수에 기여하는 공개 문서 개요를 통해 유지됩니다. Coinbase는 주기적으로 이러한 출처를 검토하고 안정성을 손상시키지 않고 시장 상황 또는 교환 성과의 변화를 반영하도록 업데이트 할 수 있습니다.

인덱스 계산 뒤에있는 데이터 소스

1. 지수 가격에 대한 주요 기여자에는 일반적으로 Binance, Kraken, Bitstamp 및 Gemini와 같은 최고급 거래소가 포함됩니다. 이 플랫폼은 스팟 시장 데이터에 대한 일관된 API 액세스를 제공하여 Coinbase의 가격 책정 엔진에 완벽한 통합을 가능하게합니다.

2. 각 출처는 포함하기 전에 엄격한 평가를받습니다. 기준에는 가동 시간 신뢰성, 과거 데이터 일관성, 스푸핑 방지 측정 및 세척 거래 저항이 포함됩니다. 엄격한 표준을 충족하는 교환 만 참여할 수 있습니다.

3. 실시간 입찰 및 질문은 마지막 거래 가격과 함께 몇 초마다 종종 각 소스에서 각 소스에서 가져옵니다. 이 고주파 샘플링은 인덱스가 진정한 시장 움직임에 반응하면서 일시적인 노이즈를 부드럽게 할 수 있도록합니다.

4. 중간 기반 필터링 기술은 종종 평균을 왜곡 할 수있는 극한 값을 제거하는 데 사용됩니다. 예를 들어, 한 교환이 기술적 인 결함으로 인해 갑자기 10% 편차를보고하면 검증 될 때까지 계산에서 제외됩니다.

5. 집계 된 데이터는 감사 목적으로 타임 스탬프되고 기록됩니다. 이것은 분쟁 해결 및 규제 조사를 지원하는 불변의 기록을 만들어 선물 시장의 무결성에 대한 신뢰를 강화합니다.

위험 관리에서 지수 가격의 역할

1. 변동성이 높은 기간 동안, 지수 가격은 단일 교환에서 일시적인 불균형에 의해 구동되는 급속한 청산을 방지함으로써 안정화 요인으로 작용합니다. 이것은 조작 또는 잘못된 인쇄로 인해 거래자를 불공정 한 마진 손실로부터 보호합니다.

2. 영구 선물 계약의 자금 조달 비율도 지수 가격과 관련이 있습니다. 계약 가격과 인덱스 트리거 조정 사이의 불일치가 길고 짧은 인센티브를 조정하여 공개이자의 평형을 유지합니다.

3. 청소 하우스 및 마진 시스템은 담보 요구 사항을 평가하기 위해 정확한 지수 값에 크게 의존합니다. 신뢰할 수없는 지수는 상담 부족화 또는 불필요한 강제 폐쇄로 이어질 수 있으며, 둘 다 시장의 신뢰를 훼손합니다.

4. 크로스 마진 계정에서 지수는 모든 위치를 측정하는 통합 벤치 마크를 제공하여 포트폴리오 건강을 평가하는 데 도움이됩니다. 이를 통해 여러 장비에서보다 효율적으로 자본을 사용할 수 있습니다.

5. Coinbase는 인덱스 방법론이 속도에 대한 탄력성을 우선시하고, 약간 지연된 경우에도 안정적이고 검증 된 데이터 스트림을 선호하여 중요한 시장 사건 중에 견고성을 보장한다고 명시 적으로 명시 적으로 명시 적으로 명시 적으로 명시 적으로 명시하고있다.

자주 묻는 질문

색인 가격이 얼마나 자주 업데이트됩니까? 통합 거래소의 최신 데이터를 사용하여 인덱스 가격이 몇 초마다 새로 고침됩니다. 현재 시장 조건을 정확하게 반영하기 위해 활발한 거래 세션 중에 업데이트가 지속적으로 발생합니다.

Coinbase Pro의 스팟 가격과 지수 가격이 크게 다를 수 있습니까? 예, 계산 방법의 차이로 인해 사소한 편차가 발생할 수 있습니다. 이 지수는 글로벌 평균을 반영하는 반면 Coinbase Pro의 스팟 가격은 해당 플랫폼에서만 실행되는 거래를 나타냅니다.

인덱스 소스 중 하나가 오프라인 상태가되면 어떻게됩니까? 이 시스템은 다운 타임을 자동으로 감지하고 영향을받는 피드를 계산에서 제외합니다. 나머지 소스는 인덱스를 계속 지원하여 중단없이 기능을 유지합니다.

동일한 인덱스를 사용하여 레버리지 토큰 또는 옵션 가격이 책정됩니까? 코인베이스 파생 상품에 제공되는 레버리지 제품은 동일한 기본 색인 구조를 사용하여 제품 라인의 일관성을 유지하여 평가 및 위험 노출 메트릭의 균일 성을 보장합니다.