레버리지 거래 및 영구 계약 거래의 차이점은 무엇입니까?

레버리지 거래는 차용 자금을 사용하여 잠재적 수익을 증폭시키는 반면, 영구 계약은 자금 조달 비율을 사용하여 가격을 조정하기 위해 자금 가격을 흉내냅니다.

2025/04/07 09:21

레버리지 거래 및 영구 계약 거래는 Cryptocurrency 시장에서 이익을 증폭시키기 위해 사용되는 두 가지 인기있는 방법입니다. 그들은 몇 가지 유사점을 공유하지만 이러한 유형의 거래에 참여하기 전에 거래자가 이해해야 할 뚜렷한 차이가 있습니다.

레버리지 거래에는 투자 수익률을 높이기 위해 자금을 빌려야합니다. cryptocurrencies의 맥락에서, 이것은 거래자들이 빌린 자본을 사용하여 자체 자금만으로도 할 수있는 것보다 더 많은 디지털 자산을 구매할 수 있음을 의미합니다. 레버리지 비율은 상인이 초기 투자에 비해 얼마나 많은 돈을 빌릴 수 있는지 결정합니다. 예를 들어, 10 배의 레버리지를 사용하면 거래자는 초기 자본의 10 배 상당의 위치를 제어 할 수 있습니다.

반면에 영구 계약 거래는 만료 날짜가없는 미래 계약 유형입니다. 이 계약은 기본 자산의 가격 변동을 모방하도록 설계되었으며, 거래자는 실제로 소유하지 않고 암호 화폐의 미래 가격을 추측 할 수 있습니다. 영구 계약에는 종종 자금 조달 금리 메커니즘이 포함되어 계약 가격이 자산의 현물 가격과 일치하는 데 도움이됩니다.

레버리지 거래 및 영구 계약 거래의 주요 차이점

레버리지 거래와 영구 계약 거래의 주요 차이점 중 하나는 기기 자체의 본질입니다. 레버리지 거래에는 일반적으로 트레이더가 자금을 빌려 자금을 빌려 포지션 규모를 높이는 마진 거래가 포함됩니다. 대조적으로, 영구 계약은 거래자가 기본 자산을 소유하지 않고 가격 변동에 대해 추측 할 수있는 파생 상품입니다.

또 다른 주요 차이점은 영구 계약에서 자금 조달 비율이 존재한다는 것입니다. 이 메커니즘은 상인이 영구 계약 가격과 기본 자산의 현장 가격의 차이에 따라 주기적 지불을 지불하거나받을 수 있어야합니다. 이 자금 조달 비율은 영구 계약 가격이 스팟 가격과 밀접하게 일치하도록하는 데 도움이됩니다. 레버리지 거래에는 그러한 메커니즘이 없으며, 차용 자금과 잠재적 수익에만 초점을 맞추고 있습니다.

이 두 가지 유형의 거래의 위험 프로파일도 다릅니다. 차용 된 자금은 결과에 관계없이 상환되어야하므로 시장이 상인의 위치에 대비하면 상당한 손실을 초래할 수 있습니다. 영구 계약 거래는 위험하지만 거래자는 특정 날짜에 계약을 해결할 의무없이 언제든지 직책을 종료 할 수있게하여 위험 관리에 더 많은 유연성을 제공 할 수 있습니다.

트레이딩이 활용되는 방법

cryptocurrency 시장에서의 레버리지 거래는 차용 자금을 사용하여 거래 위치의 규모를 늘리는 것입니다. 일반적으로 작동하는 방법은 다음과 같습니다.

레버리지 비율을 선택하십시오 : 거래자는 2x, 5x 또는 10x와 같은 레버리지 비율을 선택하여 초기 투자에 비해 빌릴 수있는 금액을 결정합니다.
포지션 개방 : 차용 자금을 사용하여 거래자는 자본만으로도 가능한 것보다 더 큰 직책을 엽니 다.
시장 모니터 시장 : 거래자는 가격 변동이 레버리지로 인해 자신의 위치에 크게 영향을 줄 수 있으므로 시장을 면밀히 모니터링해야합니다.
위험 관리 : 위험을 관리하기 위해 거래자는 스톱 손실 주문 또는 기타 위험 관리 도구를 사용하여 잠재적 손실을 제한 할 수 있습니다.
위치를 닫으십시오 : 준비가되면 거래자는 이익이나 손실로 직책을 닫을 수 있습니다. 직책이 수익성이면 상인은 차용 자금을 상환하고 이익을 유지합니다. 그 지위가 손실로 이어지는 경우, 거래자는 여전히 빌린 자금을 상환해야하며, 이는 상당한 손실을 초래할 수 있습니다.

영구 계약 거래의 작동 방식

영구 계약 거래에는 만료일없이 기본 암호 화폐의 가격 변동을 모방하는 거래 파생 상품 거래가 포함됩니다. 일반적으로 작동하는 방법은 다음과 같습니다.

영구 계약을 선택하십시오 : 거래자는 Bitcoin 또는 Ethereum과 같은 특정 암호 화폐에 대한 영구 계약을 선택합니다.
포지션 개방 : 거래자는 기본 자산의 미래 가격 이동에 대한 예측에 따라 길거나 짧은 위치를 열 수 있습니다.
자금 조달 요율 모니터링 : 거래자는 자금 조달 율을 알고 있어야하며, 이는 영구 계약 가격과 현장 가격의 차이에 따라 주기적으로 지불되거나받습니다.
위험 관리 : 레버리지 거래와 유사하게 거래자는 스톱 손실 주문과 같은 위험 관리 도구를 사용하여 잠재적 손실을 제한 할 수 있습니다.
직책 닫기 : 거래자는 특정 날짜에 계약을 해결할 필요없이 언제든지 직책을 닫을 수 있습니다. 이익 또는 손실은 계약의 진입과 출구 가격의 차이에 의해 결정됩니다.

레버리지 거래의 장점과 단점

레버리지 거래는 암호 화폐 거래자에게 몇 가지 장점을 제공합니다. 주요 이점 중 하나는 더 높은 수익률의 잠재력입니다. 차용 자금을 사용함으로써 트레이더는 시장이 유리하게 이동하면 이익을 증폭시킬 수 있습니다. 또한, 레버리지 거래를 통해 거래자는 자본이 적을수록 더 큰 직책을 맡을 수 있으므로 거래 기회를 극대화하려는 사람들에게 호소력이 있습니다.

그러나 레버리지 거래에는 상당한 위험이 있습니다. 빌린 자금을 사용한다는 것은 손실을 확대하여 잠재적으로 상당한 재정적 손실로 이어질 수 있음을 의미합니다. 시장이 거래자의 위치에 대항하여 이동하면 마진 전화에 직면하여 추가 자금을 입금하거나 손실시 입지를 폐쇄해야합니다. 또한 차용 자금에 대한이자는 전반적인 거래 비용을 추가하여 잠재적 이익을 줄일 수 있습니다.

영구 계약 거래의 장점과 단점

영구 계약 거래는 암호 화폐 거래자에게 몇 가지 장점을 제공합니다. 주요 이점 중 하나는 그것이 제공하는 유연성입니다. 영구 계약에는 만료 날짜가 없기 때문에 거래자는 원하는만큼 자신의 입장을 유지하여 장기 가격 변동을 활용할 수 있습니다. 또한 자금 조달 요율 메커니즘은 계약 가격을 현물 가격과 일치시켜 상당한 가격의 불일치의 위험을 줄이는 데 도움이됩니다.

그러나 영구 계약 거래에는 단점이 있습니다. 자금 조달 비율은 거래자가 정기적 인 지불을 지불하거나 주기적으로 지불해야 할 수도 있기 때문에 양날의 칼이 될 수 있습니다. 이는 전반적인 수익성에 영향을 줄 수 있습니다. 또한 영구 계약은 유연성을 제공하지만 기본 역학과 위험을 잘 이해해야하는 복잡한 도구 일 수도 있습니다. 트레이더는 시장이 자신의 위치에 대비할 경우 상당한 손실 가능성을 알고 있어야합니다.

레버리지 거래 및 영구 계약 거래 중에서 선택합니다

레버리지 거래와 영구 계약 거래를 결정할 때 거래자는 위험 허용 오차, 거래 목표 및 기기 이해를 고려해야합니다. 레버리지 거래는 수익을 증폭시키려는 사람들에게 더 적합 할 수 있으며 상당한 손실의 가능성에 익숙 할 수 있습니다. 반면, 영구 계약 거래는 유연성을 소중히 여기고 자금 조달 요금 메커니즘의 복잡성을 기꺼이 탐색하는 거래자에게 더 매력적일 수 있습니다.

궁극적으로 두 유형의 거래에는 신중한 위험 관리와 시장에 대한 철저한 이해가 필요합니다. 거래자들은 각 악기의 역학에 대해 스스로 교육하고 데모 계정을 사용하거나 소규모 위치로 시작하여 상당한 자본을 저지르기 전에 경험을 얻는 것을 고려해야합니다.

레버리지 거래 및 영구 계약 거래와 관련된 일반적인 질문

Q : 레버리지 거래와 영구 계약 거래의 주요 차이점은 무엇입니까?

A : 주요 차이점은 레버리지 거래에는 거래 위치의 규모를 늘리기 위해 자금을 빌려야한다는 것입니다. 영구 계약 거래에는 만료 날짜없이 기본 자산의 가격 변동을 모방하는 거래 파생 상품이 포함됩니다. 레버리지 거래는 차용 자금 사용에 중점을두고 있으며, 영구 계약에는 계약 가격을 현물 가격과 조정하기위한 자금 조달 요율 메커니즘이 포함됩니다.

Q : 레버리지 거래에 대한 초기 투자보다 더 많은 것을 잃을 수 있습니까?

A : 그렇습니다. 레버리지 거래에서는 초기 투자보다 더 많은 것을 잃을 수 있습니다. 귀하의 위치 규모를 높이기 위해 자금을 차용하고 있기 때문에 시장이 귀하의 직책에 대항하여 이동하는 경우, 마진 전화에 직면하여 추가 자금을 입금하거나 손실로 직책을 마감해야하므로 잠재적으로 초기 자본보다 큰 손실을 초래할 수 있습니다.

Q : 자금 조달 요율은 영구 계약 거래에서 어떻게 작동합니까?

A : 영원한 계약 거래의 자금 조달 률은 상인이 영구 계약 가격과 기본 자산의 스팟 가격의 차이에 따라 지불 또는받는 주기적 지불입니다. 계약 가격이 스팟 가격보다 높으면 긴 포지션 보유자는 짧은 포지션 보유자를 지불합니다. 반대로, 계약 가격이 스팟 가격보다 낮은 경우, 짧은 포지션 보유자는 긴 포지션 보유자를 지불합니다. 이 메커니즘은 계약 가격을 현장 가격과 일치시키는 데 도움이됩니다.

Q : 영구 계약 거래가 장기 거래에 더 적합합니까?

A : 만료일이 없기 때문에 영구 계약 거래는 장기 거래에 적합 할 수 있습니다. 거래자들은 원하는만큼 자신의 지위를 유지할 수있어 장기적인 가격 변동을 활용할 수 있습니다. 그러나 거래자는 자금 조달 비율을 알고 있어야하며, 이는 시간이 지남에 따라 전반적인 수익성에 영향을 줄 수 있습니다.

Q : 레버리지 거래 및 영구 계약 거래를위한 위험 관리 전략은 무엇입니까?

A : 두 가지 유형의 거래에 대한 일부 위험 관리 전략에는 다음이 포함됩니다.