ビナンス契約の資金調達率を計算する方法は？どのくらいの頻度で差し引かれますか？

ビナンス契約の資金調達率を理解することは、先物取引に従事するトレーダーにとって非常に重要です。資金調達率は、先物価格を基礎となる資産のスポット価格と並べるために設計されたメカニズムです。この記事では、ビナンス契約の資金調達率の計算方法と、控除される頻度について掘り下げます。

資金調達率はいくらですか？

資金調達率は、永久契約の市場価格とスポット価格の違いに基づいて、トレーダー間で行われた定期的な支払いです。資金調達率がプラスの場合、ロングポジションホルダーはショートポジションホルダーを支払います。逆に、資金調達率がマイナスの場合、ショートポジションホルダーはロングポジションホルダーを支払います。このメカニズムにより、契約価格がスポット価格と密接に結びついていることが保証されます。

資金調達率を計算する方法

ビナンス契約の資金調達率を計算するには、Binanceが使用する式を理解する必要があります。資金調達率は次のように計算されます。

資金調達率=クランプ[（プレミアムインデックス +クランプ（金利 - プレミアムインデックス、0.05％、-0.05％） / 8、0.075％、-0.075％]

この式の各コンポーネントを分解しましょう。

• プレミアムインデックス：これは、永久契約のマーク価格と特定の期間にわたって平均されたスポット価格の違いです。
• 金利：これは、基本通貨のTheibor率と見積通貨のUSDTIBOR率の平均です。
• クランプ関数：クランプ関数は、指定された範囲内の値を制限します。この場合、資金調達率が-0.075％から0.075％の間に留まることを保証します。

資金調達率を段階的に計算する方法は次のとおりです。

• プレミアムインデックスを決定します。これはBinanceによって提供され、プラットフォームで見つけることができます。永久契約のマーク価格と特定の期間にわたるスポット価格の平均差として計算されます。
• 金利を計算します。これはビナンスによっても提供され、基本通貨のテイバー率と見積通貨のUSDTIBORレートの平均です。
• クランプ関数を適用します。最初に、金利とプレミアムインデックスの差を計算します。次に、クランプ関数を適用して、0.05％と-0.05％のこの差を制限します。最後に、このクランプされた値をプレミアムインデックスに追加し、8で除算します。クランプ関数をもう一度適用して、最終的な資金調達率が0.075％から-0.075％の間であることを確認します。

資金調達率はどのくらいの頻度で控除されますか？

Binance契約の資金調達率は、8時間ごとに控除されます。これは、資金調達率が計算され、次の時間に解決されることを意味します。

• 00:00 UTC
• 08:00 UTC
• 16:00 UTC

これらの時間にポジションを保持している場合、計算された資金調達率に基づいて資金を支払うか、受け取ることができます。これらの時間に注意することは重要です。彼らはあなたの取引戦略や潜在的な利益または損失に影響を与える可能性があるからです。

資金調達率の計算の実用的な例

実用的な例を見て、資金調達率がどのように計算され、控除されるかを説明しましょう。次の値が与えられているとします。

• プレミアムインデックス：0.01％
• 金利：0​​.02％

式を使用して、次のように資金調達率を計算できます。

• ステップ1 ：金利とプレミアムインデックスの差を計算します：0.02％-0.01％= 0.01％
• ステップ2 ：クランプ関数を差に適用します：クランプ（0.01％、0.05％、-0.05％）= 0.01％
• ステップ3 ：このクランプされた値をプレミアムインデックスに追加：0.01％ + 0.01％= 0.02％
• ステップ4 ：8で割る：0.02％ / 8 = 0.0025％
• ステップ5 ：クランプ関数を最終値に適用します：クランプ（0.0025％、0.075％、-0.075％）= 0.0025％

したがって、この例の資金調達率は0.0025％になります。長いポジションがある場合は、8時間ごとにこの料金をショートポジションホルダーに支払うことになります。

ビナンスの資金調達率を確認する方法

Binanceの現在の資金調達率を確認するには、次の手順に従ってください。

• Binanceアカウントにログインします。
• 先物取引セクションに移動します。
• 興味のある契約を選択してください。
• 取引ページの「資金調達率」セクションを探してください。これにより、現在の資金調達率と次の資金調達時間が表示されます。

取引戦略に対する資金調達率の影響

資金調達率は、取引戦略に大きな影響を与える可能性があります。ここにいくつかの考慮事項があります：

• 長いポジション：資金調達率が高く、プラスの場合、必要な定期的な支払いのために長いポジションを保持することは費用がかかる可能性があります。料金が高い場合、資金調達時間の前に長いポジションを閉鎖または削減することを検討することをお勧めします。
• ショートポジション：逆に、資金調達率が高くマイナスである場合、ロングポジションホルダーから支払いを受けるため、ショートポジションを保持することは有益になります。料金が高い場合、資金調達時間の前にショートポジションを増やすことを検討することをお勧めします。
• アービトラージの機会：一部のトレーダーは、先物とスポット市場の違いを利用して、資金調達率を使用してアービトラージ戦略に従事します。

資金調達率の計算と控除に関する結論

ビナンス契約の資金調達率を計算する方法を理解し、いつ控除されるかを知ることは、効果的な取引に不可欠です。上記の手順に従うことにより、資金調達率を正確に決定し、取引戦略に組み込むことができます。資金調達率は、00:00 UTC、08:00 UTC、および16:00 UTCで8時間ごとに控除されており、ポジションに大きな影響を与える可能性があります。

よくある質問

Q1：資金調達率はマイナスになりますか？

はい、資金調達率はマイナスになる可能性があります。資金調達率がマイナスの場合、ショートポジションホルダーはロングポジションホルダーを支払います。これは通常、永久契約の価格がスポット価格を下回っている場合に発生します。

Q2：資金調達率は私の全体的な利益または損失にどのように影響しますか？

資金調達率は、あなたの全体的な利益または損失に直接影響します。あなたが長い立場にあり、資金調達率がプラスである場合、あなたはあなたの利益を減らすか、あなたの損失を増やす資金を支払います。あなたがショートポジションにいて、資金調達率がプラスの場合、あなたはあなたの利益を増やすか、あなたの損失を減らすために資金を受け取ります。資金調達率がマイナスの場合、逆は真です。

Q3：すべてのバイナンス契約で資金調達率も同じですか？

いいえ、資金調達率は異なるビナンス契約間で異なる場合があります。各契約には、独自のプレミアムインデックスと金利があり、資金調達率の計算に使用されます。したがって、取引している特定の契約の資金調達率を確認することが重要です。

Q4：資金調達率の支払いを避けることはできますか？

資金調達時間の前にポジションを閉じることで、資金調達率の支払いを避けることができます。ただし、この戦略は、全体的な取引戦略と市場の状況に依存しています。市場があなたの好意で動くと思われる場合、資金調達率にもかかわらず、あなたの立場を保持する方がより収益性が高いかもしれません。