La Banque d'Israël lance le shekel numérique pour accroître la concurrence et stimuler l'innovation financière

La Banque d'Israël (BOI) prévoit de lancer un shekel numérique qui concurrencera les banques commerciales pour les dépôts et les paiements numériques. La banque centrale estime que le shekel numérique, encore en développement, obligera les banques à améliorer leurs services et à réduire leurs frais.

Bank of Israel Plans Digital Shekel to Enhance Financial System, Spur Competition

La Banque d'Israël prévoit un shekel numérique pour améliorer le système financier et stimuler la concurrence

Jerusalem, Israel - The Bank of Israel (BOI) has announced plans to introduce a digital shekel (e-shekel), a central bank digital currency (CBDC), that will challenge traditional commercial banks for deposits and digital payments. This move aims to foster a more competitive financial landscape in Israel and enhance the efficiency and accessibility of financial services.

Jérusalem, Israël - La Banque d'Israël (BOI) a annoncé son intention d'introduire un shekel numérique (e-shekel), une monnaie numérique de banque centrale (CBDC), qui défiera les banques commerciales traditionnelles en matière de dépôts et de paiements numériques. Cette décision vise à favoriser un paysage financier plus compétitif en Israël et à améliorer l’efficacité et l’accessibilité des services financiers.

In his address at a recent event organized by the Israeli newspaper Globes, BOI Deputy Governor Andrew Abir outlined the potential impact of the digital shekel on the nation's financial system. He emphasized that the introduction of a CBDC would disrupt the role of commercial banks as the primary custodians of deposits and facilitators of digital payments.

Dans son discours lors d'un récent événement organisé par le journal israélien Globes, le vice-gouverneur du BOI, Andrew Abir, a souligné l'impact potentiel du shekel numérique sur le système financier du pays. Il a souligné que l’introduction d’une CBDC perturberait le rôle des banques commerciales en tant que principaux dépositaires des dépôts et facilitateurs des paiements numériques.

Abir noted that Israel's financial system currently lacks the necessary competitiveness, leading to a lack of innovation and laxity among lenders. The digital shekel, he argued, would create a competitive environment by providing consumers with a safe and secure alternative to traditional banking services.

Abir a souligné que le système financier israélien manque actuellement de la compétitivité nécessaire, ce qui entraîne un manque d'innovation et un laxisme de la part des prêteurs. Le shekel numérique, a-t-il soutenu, créerait un environnement concurrentiel en offrant aux consommateurs une alternative sûre et sécurisée aux services bancaires traditionnels.

"The public's ability to hold part of their money in the digital shekel may cause banks to want to incentivize the public to keep their money with them – whether by paying interest on the current account and higher interest on deposits, or through other added values such as better service, better technology," Abir said.

"La capacité du public à détenir une partie de son argent dans le shekel numérique peut inciter les banques à vouloir inciter le public à conserver son argent avec elles - que ce soit en payant des intérêts sur le compte courant et des intérêts plus élevés sur les dépôts, ou par d'autres valeurs ajoutées telles que comme un meilleur service, une meilleure technologie", a déclaré Abir.

The BOI also intends to compete with banks for digital payments through the e-shekel. Abir pointed out that banks have encroached on the central bank's role in retail payments as cash usage declines. The digital shekel, he explained, would allow consumers to make payments directly with BOI-backed currency, intensifying competition among different payment methods.

Le BOI a également l’intention de concurrencer les banques pour les paiements numériques via l’e-shekel. Abir a souligné que les banques ont empiété sur le rôle de la banque centrale dans les paiements de détail à mesure que l'utilisation des espèces diminue. Le shekel numérique, a-t-il expliqué, permettrait aux consommateurs d'effectuer des paiements directement avec une monnaie adossée à la BOI, intensifiant ainsi la concurrence entre les différentes méthodes de paiement.

However, Abir stressed that the e-shekel differs significantly from decentralized cryptocurrencies, such as Bitcoin, which are not backed by a central authority. He reiterated that the digital shekel would be under the purview of the BOI, providing the same level of trust and stability as physical cash.

Cependant, Abir a souligné que l’e-shekel diffère considérablement des crypto-monnaies décentralisées, telles que Bitcoin, qui ne sont pas soutenues par une autorité centrale. Il a réitéré que le shekel numérique relèverait de la compétence du BOI, offrant le même niveau de confiance et de stabilité que l'argent liquide.

Sandbox for Digital Shekel Innovation

Bac à sable pour l'innovation en shekel numérique

Recognizing the transformative potential of the digital shekel, the BOI intends to establish an API-based sandbox for banks and financial institutions. This sandbox, inspired by Project Rosalind, a collaborative effort by the Bank for International Settlements (BIS) and the Bank of England, will provide an environment for testing and developing innovative use cases for the e-shekel.

Reconnaissant le potentiel de transformation du shekel numérique, le BOI a l’intention d’établir un bac à sable basé sur une API pour les banques et les institutions financières. Ce bac à sable, inspiré du projet Rosalind, un effort collaboratif de la Banque des règlements internationaux (BRI) et de la Banque d'Angleterre, fournira un environnement pour tester et développer des cas d'utilisation innovants pour l'e-shekel.

The sandbox is scheduled to launch within the next few weeks, enabling stakeholders to explore novel applications for the digital currency and identify opportunities for enhancing financial services.

Le lancement du bac à sable est prévu dans les prochaines semaines, permettant aux parties prenantes d'explorer de nouvelles applications pour la monnaie numérique et d'identifier les opportunités d'amélioration des services financiers.

Considerations and Cautions

Considérations et mises en garde

Despite the enthusiasm surrounding the digital shekel, Abir emphasized that the BOI is proceeding with caution. The central bank has not yet made a final decision on issuing an e-shekel and is currently exploring its feasibility.

Malgré l’enthousiasme suscité par le shekel numérique, Abir a souligné que le BOI procédait avec prudence. La banque centrale n’a pas encore pris de décision définitive concernant l’émission d’un e-shekel et étudie actuellement sa faisabilité.

"The digital shekel is still in its early stages of development, and we are approaching it very carefully," Abir said. "We are aware of the potential risks and challenges associated with CBDCs, and we are committed to addressing them before any implementation."

"Le shekel numérique en est encore à ses premiers stades de développement, et nous l'abordons avec beaucoup de prudence", a déclaré Abir. "Nous sommes conscients des risques et des défis potentiels associés aux CBDC, et nous nous engageons à y répondre avant toute mise en œuvre."

The BOI is evaluating various considerations, including consumer protection, financial stability, and the impact on the banking sector. The central bank will also need to define the legal and regulatory framework for the digital shekel, ensuring its safe and responsible use.

Le BOI évalue diverses considérations, notamment la protection des consommateurs, la stabilité financière et l’impact sur le secteur bancaire. La banque centrale devra également définir le cadre juridique et réglementaire du shekel numérique, garantissant son utilisation sûre et responsable.

Competition Beyond Banks

Concurrence au-delà des banques

The digital shekel is not limited to competing with commercial banks. Stablecoins, cryptocurrencies that are pegged to the value of a fiat currency, pose a potential rival in the shekel-based digital payments market.

Le shekel numérique ne se limite pas à concurrencer les banques commerciales. Les Stablecoins, des crypto-monnaies liées à la valeur d'une monnaie fiduciaire, constituent un rival potentiel sur le marché des paiements numériques basé sur le shekel.

In March, Bits of Gold, a local cryptocurrency exchange, received regulatory approval to test BILS, a shekel-backed stablecoin. BILS aims to challenge traditional banks by offering faster, cheaper, and more efficient transactions.

En mars, Bits of Gold, une bourse locale de crypto-monnaie, a reçu l’approbation réglementaire pour tester BILS, une monnaie stable soutenue par le shekel. BILS vise à défier les banques traditionnelles en proposant des transactions plus rapides, moins chères et plus efficaces.

As the digital shekel progresses through its development, it remains to be seen how it will interact with stablecoins and other digital payment providers. The introduction of the e-shekel is expected to trigger a wave of innovation and competition in Israel's financial landscape, potentially leading to greater efficiency, accessibility, and choice for consumers.

À mesure que le shekel numérique progresse dans son développement, il reste à voir comment il interagira avec les pièces stables et les autres fournisseurs de paiement numérique. L'introduction de l'e-shekel devrait déclencher une vague d'innovation et de concurrence dans le paysage financier israélien, conduisant potentiellement à une plus grande efficacité, accessibilité et choix pour les consommateurs.