Comment le taux de financement de la position de Binance est-il réglé?

Le taux de financement de la position de Binance, réglé toutes les 8 heures, garantit que les prix des contrats à terme s'alignent sur les prix au comptant, ce qui a un impact sur les coûts et les stratégies des commerçants.

Apr 11, 2025 at 04:08 am

Introduction au taux de financement de la position de Binance

Binance, l'un des principaux bourses de crypto-monnaie, propose une variété d'options de trading, y compris le trading à terme. Un élément clé du trading à terme sur Binance est le taux de financement de la position . Ce taux est crucial pour maintenir l'équilibre entre les positions longues et courtes sur le marché. Comprendre comment le taux de financement de la position est réglé est essentiel pour les commerçants qui s'engagent dans le commerce à terme sur Binance.

Quel est le taux de financement de la position?

Le taux de financement de la position est un mécanisme utilisé dans les contrats à terme perpétuels pour garantir que le prix du marché du contrat à terme reste étroitement aligné sur le prix au comptant de l'actif sous-jacent. Ce taux est périodiquement réglé entre les commerçants occupant des positions longues et courtes. Si le taux de financement est positif, les détenteurs de postes à long terme paient des détenteurs de postes à découvert et s'ils sont négatifs, les détenteurs de postes à courte durée paient les détenteurs de postes à long terme.

Comment le taux de financement est-il calculé?

Le taux de financement sur Binance est calculé en fonction de la différence entre le prix du marché du contrat perpétuel et le prix au comptant de l'actif sous-jacent. La formule utilisée par Binance est la suivante:

[\ Texte {Taux de financement} = \ Texte {INDEX Premium} + \ Texte {clamp} (\ Text {taux d'intérêt} - \ Texte {INDEX Premium}, 0,05 \%, -0.05 \%)]

• Indice premium : Il s'agit de la différence moyenne entre le prix du marché du contrat perpétuel et le prix au comptant sur une période spécifique.
• Taux d'intérêt : Il s'agit de la moyenne des taux d'emprunt pour la base et de citer les devises.
• CRIMP : Cette fonction garantit que la différence entre le taux d'intérêt et l'indice premium est plafonnée à ± 0,05%.

Quand le taux de financement est-il réglé?

Le taux de financement sur Binance est réglé toutes les huit heures à 00:00 UTC, 08:00 UTC et 16h00 UTC. Pendant ces temps, le taux de financement est calculé et appliqué à toutes les positions ouvertes. Les commerçants doivent être conscients de ces temps car ils peuvent avoir un impact sur leurs stratégies de trading et leurs bénéfices ou pertes potentiels.

Comment le taux de financement est-il appliqué aux postes?

Lorsque le taux de financement est réglé, il est appliqué aux postes occupés par les commerçants. Voici comment cela fonctionne:

• Taux de financement positif : si le taux de financement est positif, les commerçants ayant des positions longues paieront les traders avec des postes à courtesse. Le paiement est calculé comme:

[\ Text {Paiement de financement} = \ Text {Valeur de position} \ Times \ Text {Taux de financement}]

• Taux de financement négatif : Si le taux de financement est négatif, les commerçants ayant des positions courtes paieront les traders avec de longues positions. Le paiement est calculé en utilisant la même formule.

Le paiement de financement est ensuite ajouté ou soustrait du solde du compte du trader, selon leur position.

Comment vérifier le taux de financement sur Binance

Pour vérifier le taux de financement actuel sur Binance, suivez ces étapes:

• Connectez-vous à votre compte Binance .
• Accédez à la section Trading Futures .
• Sélectionnez le contrat à terme perpétuel qui vous intéresse .
• Recherchez la section «Taux de financement» sur la page de négociation . Cela affichera le taux de financement actuel et le prochain temps de financement.

Impact du taux de financement sur les stratégies de trading

Le taux de financement peut avoir un impact significatif sur les stratégies de trading. Les commerçants doivent considérer ce qui suit:

• Positions à long terme : les commerçants occupant des postes à long terme doivent tenir compte du taux de financement car il peut éroder les bénéfices au fil du temps si le taux est systématiquement positif.
• Trading à court terme : les traders à court terme peuvent utiliser le taux de financement comme indicateur pour saisir ou quitter les positions, en particulier autour des heures de financement.
• Opportunités d'arbitrage : Certains commerçants pourraient rechercher des opportunités d'arbitrage entre les contrats à terme et les marchés au comptant, en profitant des différences de taux de financement.

Exemple pratique de règlement des taux de financement

Voyons un exemple pratique pour illustrer comment le taux de financement est réglé:

• Scénario : Un trader détient une position longue de 10 BTC dans un contrat à terme perpétuel BTC / USDT.
• Taux de financement : Le taux de financement actuel est de 0,01% (positif).
• Valeur de position : La valeur de position est de 10 BTC * 30 000 $ / BTC = 300 000 $.

À la prochaine période de financement, le commerçant devra payer:

[\ text {paiement de financement} = 300 000 $ \ fois 0,01 \% = 30 $]

Ce montant sera déduit du compte du commerçant et payé aux commerçants occupant des postes à courtesse.

Questions fréquemment posées

Q: Le taux de financement peut-il changer entre les temps de règlement?

R: Oui, le taux de financement peut changer entre les temps de règlement car il est recalculé en fonction des conditions du marché. Les commerçants devraient surveiller le taux de financement étroitement, surtout s'ils occupent des postes sur plusieurs périodes de financement.

Q: Le taux de financement est-il le même pour tous les contrats à terme perpétuels sur Binance?

R: Non, le taux de financement peut varier entre les différents contrats à terme perpétuels sur la binance. Chaque contrat a son propre indice premium et taux d'intérêt, ce qui peut entraîner différents taux de financement.

Q: Comment le taux de financement affecte-t-il mes frais de négociation globaux?

R: Le taux de financement peut avoir un impact significatif sur vos coûts de négociation globaux, surtout si vous détenez des postes sur plusieurs périodes de financement. Un taux de financement constamment positif peut augmenter vos coûts si vous détienz de longues positions, tandis qu'un taux négatif peut augmenter les coûts pour les positions courtes. Il est important de prendre en compte ces coûts dans votre stratégie de trading.

Q: Puis-je éviter de payer le taux de financement?

R: Vous ne pouvez pas éviter de payer le taux de financement si vous tenez un poste au moment du règlement. Cependant, vous pouvez gérer votre exposition en clôturant les postes avant le délai de financement ou en ajustant votre stratégie de trading pour minimiser l'impact du taux de financement.