Bitcoin Defi (BTCFI): Ein tiefes Eintauchen in die BTC -Liquiditätslandschaft

Bitcoin ist das größte und am meisten anerkannte Krypto -Vermögenswert, aber als erste Blockchain wurde es für Sicherheit und Einfachheit ausgelegt - nicht für intelligente Verträge. Die Programmierbarkeit war ein nachträglicher Gedanke.

Bitcoin’s foray into decentralized finance (DeFi) has been a gradual yet persistent process, largely driven by the growing demand for BTC liquidity and the limitations of Bitcoin’s base layer, which lacks the native programmability to support smart contract applications.

Bitcoin's Streifzüge in die dezentrale Finanzierung (DEFI) war ein allmählicher und dennoch anhaltender Prozess, der größtenteils von der wachsenden Nachfrage nach BTC -Liquidität und den Einschränkungen der Basisschicht von Bitcoin abhängt, wodurch die native Programmierbarkeit zur Unterstützung intelligenter Vertragsanwendungen fehlt.

However, this challenge has spurred the development of various solutions that expand BTC’s functionality, enabling users to earn yield and access DeFi applications while preserving Bitcoin’s renowned security and decentralization. These solutions include Bitcoin Layer 2s, restaking protocols, and alternative BTCFi innovations.

Diese Herausforderung hat jedoch die Entwicklung verschiedener Lösungen angeregt, die die Funktionalität von BTC erweitern und es den Benutzern ermöglichen, Renditen und Zugriff auf Defi -Anwendungen zu erhalten und gleichzeitig die renommierte Sicherheit und Dezentralisierung von Bitcoin beizubehalten. Diese Lösungen umfassen Bitcoin -Schicht 2s, Wiedergutprotokolle und alternative BTCFI -Innovationen.

Bitcoin Layer 2s

Bitcoin -Schicht 2s

Bitcoin Layer 2 networks are built on top of the Bitcoin blockchain to address its scalability challenges, offering solutions that improve transaction speed, lower fees, and enhance functionality.

Bitcoin Layer 2 -Netzwerke sind auf der Bitcoin -Blockchain aufgebaut, um ihre Skalierbarkeitsprobleme zu bewältigen und Lösungen anzubieten, die die Transaktionsgeschwindigkeit, niedrigere Gebühren und die Funktionalität verbessern.

The main types of Bitcoin L2 solutions include:

Die Haupttypen von Bitcoin L2 -Lösungen umfassen:

State Channels: State channels move transactions off-chain, allowing users to bypass high transaction fees. In practice, two parties lock Bitcoin into a multisig wallet and send payments within the channel, which keeps a record of all transactions until it’s closed. Once they finish transacting, the parties sign and broadcast the final channel state to Bitcoin’s Layer 1 as a single transaction.

Statuskanäle: Statuskanäle verschieben Transaktionen über die Kette, sodass Benutzer hohe Transaktionsgebühren umgehen können. In der Praxis sperrten zwei Parteien Bitcoin in eine Multisig -Brieftasche und senden Zahlungen innerhalb des Kanals, wodurch alle Transaktionen aufgezeichnet werden, bis sie geschlossen sind. Sobald sie die Transaktionen beendet haben, signieren und senden die Parteien den endgültigen Kanalstatus als einzelne Transaktion an Bitcoin's Layer 1.

This setup significantly reduces costs by reporting only the opening and closing balances to the Bitcoin network, eliminating the need to pay mainnet fees for every transaction.

Dieses Setup reduziert die Kosten erheblich, indem nur über die Eröffnungs- und Schließungsguthaben für das Bitcoin -Netzwerk gemeldet wird, wodurch die Notwendigkeit der Zahlung von Hauptnetzgebühren für jede Transaktion beseitigt wird.

Side Chains: A sidechain is an independent blockchain that runs in parallel to Bitcoin’s Layer 1 and is connected to Bitcoin through a two-way bridge. While sidechains often use Bitcoin as their native currency, they can also issue their own native tokens.

Seitenketten: Ein Sidechain ist eine unabhängige Blockchain, die parallel zu Bitcoin's Layer 1 verläuft und über eine Zwei-Wege-Brücke mit Bitcoin verbunden ist. Während Sidechains Bitcoin oft als ihre einheimische Währung verwenden, können sie auch ihre eigenen einheimischen Token ausstellen.

Unlike true Layer 2 solutions, Sidechains have separate consensus mechanisms rather than fully leveraging Bitcoin’s security or verification process. However, some sidechains periodically settle on the main chain or leverage Bitcoin’s security to varying degrees.

Im Gegensatz zu True Layer 2 -Lösungen haben Sidechains separate Konsensmechanismen, anstatt den Sicherheits- oder Überprüfungsprozess von Bitcoin vollständig zu nutzen. Einige Sidechains setzen sich jedoch regelmäßig auf die Hauptkette ein oder nutzen die Sicherheit von Bitcoin in unterschiedlichem Maße.

A defining feature of sidechains is their communication bridge with Bitcoin, which involves locking assets on the Bitcoin network and minting an equivalent amount on the sidechain.

Eine definierende Merkmale von Sidechains ist ihre Kommunikationsbrücke mit Bitcoin, bei der Vermögenswerte im Bitcoin -Netzwerk gesperrt und ein gleichwertiges Betrag am Sidechain geprägt werden.

Rollups: Bitcoin Layer-2 rollups move transaction execution and data off Bitcoin’s Layer 1 to a separate rollup chain while leveraging Bitcoin for data availability and consensus. This solution allows transactions to be executed on the rollup chain, where data is compressed and periodically posted to Bitcoin’s Layer 1 for validation.

Rollups: Bitcoin Layer-2-Rollups verschieben die Transaktionsausführung und die Daten von Bitcoin von Layer 1 in eine separate Rollup-Kette und nutzen Bitcoin für Datenverfügbarkeit und Konsens. Mit dieser Lösung können Transaktionen in der Rollup -Kette ausgeführt werden, bei der Daten zum Validieren in Bitcoin -Schicht 1 komprimiert und regelmäßig veröffentlicht werden.

Rollups primarily function as an execution layer, maintaining a relationship with the Bitcoin network as the consensus layer.

Rollups fungieren hauptsächlich als Ausführungsschicht und pflegen eine Beziehung zum Bitcoin -Netzwerk als Konsensschicht.

There are two types of rollups:

Es gibt zwei Arten von Rollups:

Optimistic Rollups: These rollups assume that all transactions are valid unless proven otherwise. They batch transactions off-chain and submit a single “rollup” transaction to Bitcoin’s Layer 1, which includes a Merkle root of all transactions and a fraud proof.

Optimistische Rollups: Diese Rollups gehen davon aus, dass alle Transaktionen gültig sind, sofern dies nicht anders ist. Sie bateten Transaktionen außerhalb des Kettens und senden eine einzelne "Rollup" -Transaktion in die Schicht 1 von Bitcoin, die eine Merkle-Wurzel aller Transaktionen und einen Betrugsbeweis enthält.

If any transaction is disputed, a sequencer can be penalized by slashing their bond, which serves as a deterrent against submitting invalid transactions.

Wenn eine Transaktion umstritten ist, kann ein Sequenzer bestraft werden, indem ihre Anleihe gesenkt wird, was als Abschreckung dient, gegen ungültige Transaktionen einzureichen.

ZK Rollups: These rollups use advanced cryptography to generate a succinct proof that attests to the validity of all transactions in a batch without revealing individual transaction details. This proof is then included in the rollup transaction on Bitcoin’s Layer 1.

ZK Rollups: Diese Rollups verwenden eine erweiterte Kryptographie, um einen prägnanten Beweis zu erzeugen, der die Gültigkeit aller Transaktionen in einer Stapel bestätigt, ohne einzelne Transaktionsdetails zu enthüllen. Dieser Beweis wird dann in der Rollup -Transaktion auf der Bitcoin -Schicht 1 enthalten.

Compared to Optimistic Rollups, ZK Rollups offer higher privacy and lower gas costs but require more technical expertise for development.

Im Vergleich zu optimistischen Rollups bieten ZK -Rollups höhere Privatsphäre und niedrigere Gaskosten, erfordern jedoch mehr technisches Fachwissen für die Entwicklung.

Here are some of the notable Bitcoin L2 networks:

Hier sind einige der bemerkenswerten Bitcoin L2 -Netzwerke:

Stacks: Stacks is a Bitcoin sidechain that operates on a Proof of Transfer (PoX) consensus mechanism. PoX combines Proof of Stake (PoS) and Proof of Burn to create a system that connects Bitcoin miners with Stack participants, known as “Stackers”.

Stacks: Stacks ist ein Bitcoin -Sidechain, der einen Konsensmechanismus für Übertragungsbeweis (Pocken) betreibt. POX kombiniert den Beweis für Stake (POS) und den Beweis für Burn, um ein System zu erstellen, das Bitcoin -Bergarbeiter mit Stack -Teilnehmern verbindet, die als „Stackers“ bezeichnet werden.

Similar to PoS, Stackers lock their STX tokens to secure the Stacks network and Bitcoin miners offer BTC to incentivize Stackers for the right to validate blocks. A miner’s selection chances increase based on how much BTC they commit to Stackers.

Ähnlich wie POS sperren Stackers ihre STX -Token, um das Stacks Network zu sichern, und Bitcoin -Miner bieten BTC an, um Stacker für das Recht zur Validierung von Blöcken zu tätigen. Die Auswahlchancen eines Miners nehmen zu, je nachdem, wie viel BTC sie sich für Stapler verpflichten.

When a BTC miner is selected, they validate the block and earn STX rewards in return and their BTC rewards are proportional to the amount of STX they lock.

Wenn ein BTC -Bergmann ausgewählt wird, validieren sie den Block und verdienen STX -Belohnungen als Gegenleistung. Ihre BTC -Belohnungen sind proportional zur Menge an STX, die sie sperren.

Stacks also features a native DEX called XSwap, a lending protocol called Arkadiko Finance, and a liquid staking service called Lido for Stacks. These applications, combined with Stacks’ EVM compatibility, contribute to a growing DeFi ecosystem on the Bitcoin sidechain.

Stacks verfügt auch über einen nativen Dex namens XSWAP, ein Kreditprotokoll namens Arkadiko Finance und einen flüssigen Lido -Service für Stapel. Diese Anwendungen in Kombination mit der EVM -Kompatibilität von Stacks tragen zu einem wachsenden Defi -Ökosystem auf dem Bitcoin -Sidechain bei.

Rootstock Infrastructure Framework (RIF): Rootstock (RSK) is an EVM-compatible Bitcoin sidechain. It connects to the Bitcoin network via a two-way Proof of Work Peg (PoWPeg) protocol. This mechanism allows users to lock BTC on the Bitcoin network and mint RBTC on Rootstock at a 1:1 ratio.

RootStock Infrastructure Framework (RIF): RootStock (RSK) ist ein EVM-kompatibler Bitcoin-Sidechain. Es stellt über einen wechselseitigen POWPEG-Protokoll mit dem Bitcoin-Netzwerk verbunden. Mit diesem Mechanismus können Benutzer BTC im Bitcoin -Netzwerk und Münz -RBTC auf RootStock im Verhältnis von 1: 1 sperren.

Rootstock’s consensus layer mirrors Bitcoin’s, sharing the same hash rate through merged mining, where Bitcoin miners can validate blocks on both chains simultaneously. Miners on Rootstock are incentivized with RBTC.

Die Konsensschicht von RootStock spiegelt Bitcoin von Bitcoin wider und teilen den gleichen Hash -Rate durch zusammengeführte Bergbau, bei dem Bitcoin -Bergarbeiter gleichzeitig Blöcke auf beiden Ketten validieren können. Bergleute auf Wurzelstock werden mit RBTC angeregt.

The Rootstock Infrastructure Framework (RIF) operates on top of the RSK blockchain, providing a suite of decentralized services for dApp development.

Das RootStock Infrastructure Framework (RIF) arbeitet über der RSK -Blockchain und bietet eine Reihe dezentraler Dienste für die DAPP -Entwicklung.

Key components of RIF include:

Zu den Schlüsselkomponenten von RIF gehören:

RIF

Rif