Wie wird Bybits Liquidationspreis berechnet? Was ist der erzwungene Liquidationsmechanismus?

Das ausgefeilte System von BYBIT verwaltet das gehebelte Handelsrisiko durch Berechnung des Liquidationspreises und die erzwungene Liquidation, die für Händler entscheidend ist, um unerwartete Verluste zu vermeiden.

May 13, 2025 at 09:14 pm

Bitbit, ein führender Kryptowährungsbörse, setzt ein ausgeklügeltes System ein, um das mit dem gehebelenden Handel verbundene Risiko zu verwalten. Eine der kritischen Komponenten dieses Systems ist die Berechnung des Liquidationspreises und des erzwungenen Liquidationsmechanismus . Das Verständnis dieser Konzepte ist für Händler unerlässlich, um ihre Positionen effektiv zu verwalten und unerwartete Verluste zu vermeiden.

Verständnis des Liquidationspreises auf Bitbit

Der Liquidationspreis für Bitbit ist der Preis, zu dem die Position eines Händlers automatisch geschlossen wird, um weitere Verluste zu verhindern. Dieser Preis wird auf der Grundlage mehrerer Faktoren berechnet, einschließlich des Einstiegspreises, der verwendeten Hebelwirkung und der Anforderung der Wartungsmarge. Die Formel zur Berechnung des Liquidationspreises hängt davon ab, ob die Position lang oder kurz ist.

• Für eine lange Position : Der Liquidationspreis wird wie folgt berechnet:
  [
  \ text {Liquidationspreis} = \ frac {\ text {Eintragspreis}} {(1 + \ text {Wartungsmargrate} \ Times \ text {Hebel})}
  ]
  Hier ist der Einstiegspreis der Preis, zu dem die Position geöffnet wurde, die Wartungsmarge -Rate ist die Mindestnarge, die erforderlich ist, um die Position offen zu halten, und die Hebelwirkung ist die Höhe der geliehenen Mittel, die zur Öffnung der Position verwendet wurden.

• Für eine kurze Position : Der Liquidationspreis wird wie folgt berechnet:
  [
  \ text {Liquidationspreis} = \ frac {\ text {Eintragspreis}} {(1 - \ text {Wartungsmargrate} \ Times \ text {Hebel})}
  ]
  Die Variablen bleiben wie bei der Berechnung der langen Positionsberechnung, aber die Formel passt sich an die Richtung des Handels an.

Faktoren, die den Liquidationspreis beeinflussen

Mehrere Faktoren können den Liquidationspreis auf Bitbit beeinflussen:

• Hebel : Ein höherer Hebel erhöht das Liquidationsrisiko, da es sowohl Gewinne als auch Verluste verstärkt. Je höher die Hebelwirkung, desto näher ist der Liquidationspreis am Einstiegspreis.

• Wartungsmarge -Rate : Dies ist die minimale Margemenge, die erforderlich ist, um eine Position offen zu halten. Bybit legt diesen Satz fest und kann je nach gehandelter Vermögenswert variieren. Eine höhere Wartungsleistung bedeutet einen niedrigeren Liquidationspreis für lange Positionen und einen höheren Liquidationspreis für kurze Positionen.

• Positionsgröße : Die Größe der Position wirkt sich auch auf den Liquidationspreis aus. Größere Positionen erfordern mehr Marge, die den Liquidationspreis näher am Einstiegspreis verschieben können.

Erzwungener Liquidationsmechanismus am Bitbit

Der erzwungene Liquidationsmechanismus ist ein Prozess, den Bitbit verwendet, um die Position eines Händlers automatisch zu schließen, wenn der Marktpreis den Liquidationspreis erreicht. Dieser Mechanismus soll sowohl den Händler als auch den Austausch vor weiteren Verlusten schützen.

• Auslösen von Liquidation : Wenn der Marktpreis auf den Liquidationspreis trifft, initiiert das BYBIT -System den Liquidationsprozess automatisch. Die Position ist zum besten verfügbaren Marktpreis geschlossen, um die Verluste zu minimieren.

• Liquidationspriorität : Bitbit verwendet ein risikobasiertes Prioritätssystem für Liquidationen. Positionen mit höherem Risiko (höhere Hebel oder größere Größe) werden zuerst liquidiert, um die Stabilität der Plattform zu gewährleisten.

• Auto-Deleveraging (ADL) : In seltenen Fällen, in denen sich der Markt zu schnell bewegt, und es nicht genügend entgegengesetzte Bestellungen gibt, um eine Position zum Liquidationspreis zu schließen, kann Bitbit das ADL-System (Auto-Deleveraging) verwenden. Dieses System schließt profitable Positionen anderer Händler, um die Verluste der liquidierten Position abzudecken.

So berechnen Sie Ihren eigenen Liquidationspreis

Händler können ihren eigenen Liquidationspreis unter Verwendung der oben angegebenen Formeln berechnen. Hier sind die Schritte, um dies zu tun:

• Identifizieren Sie Ihren Eintrittspreis : Dies ist der Preis, zu dem Sie Ihre Position geöffnet haben.

• Bestimmen Sie Ihre Hebelwirkung : Dies ist die Menge an Hebel, mit der Sie Ihre Position geöffnet haben.

• Finden Sie die Wartungsmarge -Rate : Diese Rate wird von Bitbit festgelegt und befindet sich in der Handelsschnittstelle oder in der Dokumentation der Exchange.

• Wenden Sie die Formel an : Verwenden Sie die entsprechende Formel, basierend darauf, ob Sie eine lange oder kurze Position haben, um Ihren Liquidationspreis zu berechnen.

Praktisches Beispiel für die Berechnung der Liquidationspreis

Betrachten wir ein praktisches Beispiel, um zu veranschaulichen, wie der Liquidationspreis berechnet wird:

• Szenario : Ein Händler eröffnet eine lange Position zu BTC/USD mit einem Eintrittspreis von 30.000 USD, wobei der 10 -fache Hebelvermögen verwendet wird. Die Wartungsmarge -Rate für BTC/USD auf Bitbit beträgt 0,5%.

• Berechnung :
  [
  \ text {Liquidationspreis} = \ frac {30.000} {(1 + 0,005 \ Times 10)} = \ frac {30.000} {1.05} \ ca. 28.571,43
  ]
  Daher beträgt der Liquidationspreis für diese Position ungefähr 28.571,43 USD.

Gefahr verwalten, Liquidation zu vermeiden

Um das Liquidationsrisiko zu minimieren, können Händler mehrere Schritte unternehmen:

• Nutzen Sie einen niedrigeren Hebel : Niedrigerer Hebel verringert das Liquidationsrisiko, indem der Liquidationspreis weiter vom Einstiegspreis entfernt wird.

• Überwachen Sie die Positionen genau : Wenn Sie die Marktbewegungen genau im Auge behalten und Positionen entsprechend einstellen, können Sie Liquidation vermeiden.

• Setzen Sie Stop-Loss-Bestellungen : Die Verwendung von Stop-Loss-Bestellungen kann eine Position automatisch schließen, bevor sie den Liquidationspreis erreicht und so die möglichen Verluste einschränken.

• Angemessene Marge beibehalten : Stellen Sie sicher, dass das Konto eine ausreichende Marge aufweist, indem die Position innerhalb der Wartungsmargeanforderungen behalten.

Häufig gestellte Fragen

F1: Kann ich meinen Liquidationspreis nach dem Öffnen einer Position ändern?

A1: Nein, der Liquidationspreis wird zum Zeitpunkt der Öffnung der Position bestimmt und kann danach nicht geändert werden. Sie können jedoch Ihre Position schließen und eine neue mit unterschiedlichen Parametern öffnen, um Ihren Liquidationspreis anzupassen.

F2: Was passiert, wenn der Marktpreis durch meinen Liquidationspreis lagert?

A2: Wenn der Marktpreis durch Ihren Liquidationspreis lagert, versucht das System von BYBIT, Ihre Position zum besten verfügbaren Marktpreis zu schließen. In extremen Fällen kann das ADL-System (Auto-Deleveraging) verwendet werden, um alle verbleibenden Verluste abzudecken.

F3: Wie funktioniert das risikobasierte Prioritätssystem von BYBIT für Liquidationen?

A3: Das risikobasierte Prioritätssystem von BYBIT priorisiert die Liquidation von Positionen auf der Grundlage ihres Risikos. Positionen mit höherem Hebel oder größeren Größen werden als ein höheres Risiko angesehen und zuerst liquidiert, um die Stabilität der Plattform aufrechtzuerhalten.

F4: Kann ich Liquidation vermeiden, indem ich meiner Position mehr Rand hinzufügen?

A4: Ja, das Hinzufügen von mehr Marge zu Ihrer Position kann dazu beitragen, Liquidation zu vermeiden, indem der Abstand zwischen dem aktuellen Marktpreis und Ihrem Liquidationspreis erhöht wird. Dies sollte jedoch sorgfältig erfolgen, da es darum geht, mehr Mittel für die Position zu verpflichten.