Wie viel kostete Solana SOL in seinen Anfängen?

Erster Token-Verkauf und Einführungspreise

1. Solana führte im April 2020 seinen ersten öffentlichen Token-Verkauf durch und bot SOL-Token zu einem Festpreis von 0,20 $ pro Einheit an.

2. Der Privatverkauf vor dem öffentlichen Angebot fand im Juli 2019 statt, bei dem institutionelle Anleger SOL für 0,04 US-Dollar pro Token erwarben.

3. Während des Starts des Genesis-Blocks am 31. März 2020 startete das Netzwerk mit einem Gesamtvorrat von etwa 500 Millionen Token, obwohl der Umlaufvorrat aufgrund von Sperrfristen und Abstecksperren begrenzt blieb.

4. Zu den ersten Börsen, an denen SOL notierte, gehörten Binance und FTX, wobei die anfänglichen Handelspreise in der ersten Woche der Sekundärmarktaktivität zwischen 0,35 und 0,58 US-Dollar lagen.

5. Die Markttiefe blieb im zweiten Quartal 2020 gering, mit durchschnittlichen Tagesvolumina unter 2 Millionen US-Dollar, was zu ausgeprägten Geld-Brief-Spannen und kurzfristiger Volatilität rund um die Markteinführung beitrug.

Preisverhalten in den ersten zwölf Monaten

1. Von April bis Dezember 2020 wurde SOL in einer Bandbreite von 0,22 bis 2,25 US- Dollar gehandelt, was frühe Akzeptanzsignale aus der DeFi-Protokollbereitstellung widerspiegelt.

2. Ein bemerkenswerter Anstieg kam es im November 2020, nachdem die dezentrale Börse Serum in Betrieb genommen wurde, wodurch der Preis erstmals über 1,80 US-Dollar stieg.

3. Die Anfang 2021 in allen Raydium- und Orca-Protokollen eingeführten Anreize für den Liquiditätsabbau trugen zu einem anhaltenden Kaufdruck bei und ließen die durchschnittlichen monatlichen Schlusskurse bis zum ersten Quartal 2021 auf über 2,75 US-Dollar steigen.

4. Die Kennzahlen zum Transaktionsdurchsatz verbesserten sich in diesem Zeitraum stetig und stiegen von etwa 300 TPS Mitte 2020 auf über 2.000 TPS zum Jahresende, was das Vertrauen der Anleger in die Skalierbarkeit der Infrastruktur stärkte.

5. Daten zur Wallet-Akzeptanz zeigen, dass die Installationen von Phantom Wallets von 12.000 im Juni 2020 auf über 210.000 im Dezember 2020 gestiegen sind, was eng mit dem Wachstum der aktiven Adressen in der Kette korreliert.

Marktstruktur und Börsendynamik

1. Binance machte im Jahr 2020 fast 44 % des SOL-Spotvolumens aus, gefolgt von FTX mit 28 %, was die Dominanz bei der zentralisierten Liquiditätsbereitstellung etablierte.

2. Die Orderbuchtiefe an erstklassigen Börsen betrug im frühen Handel durchschnittlich weniger als 1.200 BTC-Äquivalente pro Seite, was den Einstieg großer institutioneller Anleger ohne Slippage einschränkte.

3. Futures-Kontrakte waren erst im Oktober 2020 auf BitMEX verfügbar, sodass die Hebelwirkung von Derivaten erst eingeführt wurde, nachdem die grundlegende Spot-Infrastruktur ausgereift war.

4. Arbitragemöglichkeiten zwischen ETH/SOL-Paaren auf Uniswap v2 und Solana-basierten DEXs führten während Spitzenüberlastungsereignissen Ende 2020 zu vorübergehenden Fehlbewertungen von durchschnittlich 3,2 %.

5. Die Unterstützung der Verwahrungsdienste blieb hinter den Börsennotierungen zurück, da Coinbase Institutional die SOL-Verwahrung erst im März 2021 ermöglichte.

On-Chain-Metriken und Netzwerkaktivität

1. Die täglich aktiven Adressen stiegen von 1.842 im April 2020 auf 46.319 im Dezember 2020, was eher auf eine organische Nutzerakquise als auf eine rein spekulative Anhäufung hindeutet.

2. Die durchschnittlichen Transaktionsgebühren blieben im Jahr 2020 unter 0,00025 US-Dollar , was Anwendungsfälle für Mikrotransaktionen und Bot-gesteuerte Arbitrage-Strategien unterstützt.

3. Bis zum Jahresende erreichte die Beteiligung an den Einsätzen 62 % des Umlaufangebots, wobei die Anzahl der Validatoren von 127 auf 943 Knoten in 32 Ländern anstieg.

4. Bis Dezember 2020 gab es insgesamt 1.023 Smart-Contract-Einsätze, die von Token-Bridges, AMMs und NFT-Minting-Tools dominiert wurden und nicht von komplexen Zusammensetzbarkeitsschichten.

5. Die Blockendgültigkeit betrug während der Stresstests im vierten Quartal 2020 durchschnittlich 2,5 Sekunden, was die Rolle von PoH bei der Reduzierung der Bestätigungslatenz im Vergleich zu den durchschnittlichen 13–15 Sekunden von Ethereum bestätigt.

Tokenomics und Versorgungsverteilung

1. Gründer- und Teamzuteilungen unterlagen ab März 2020 einer dreijährigen linearen Sperrfrist, wodurch vierteljährlich 2,7 % des Gesamtangebots freigegeben wurden.

2. Die Zuteilung von Risikokapital machte 12,5 % der gesamten Token aus und verteilte sich auf acht Unternehmen, darunter Multicoin Capital und Distributed Global.

3. Gemeinschaftszuschüsse und Ökosystemfondsreserven machten 15 % des Angebots aus, wobei die Auszahlung ab dem dritten Quartal 2020 durch Governance-Abstimmungen der Solana Foundation geregelt wird.

4. Öffentliche Verkaufstoken machten 1,6 % des Gesamtangebots aus und wurden bewusst begrenzt, um trotz hoher inflationärer Emissionsraten nach der Einführung den Eindruck einer langfristigen Knappheit aufrechtzuerhalten.

5. Der Inflationsplan wurde mit einer jährlichen Rate von 8 % im Jahr 2020 eingeführt und halbjährlich auf der Grundlage der in den Netzwerkparametern definierten Beteiligungsschwellen nach unten angepasst.

Häufig gestellte Fragen

F1: War Solana unmittelbar nach der Einführung an großen Börsen notiert? Nein. SOL debütierte im April 2020 auf CoinList, gefolgt von Binance im September 2020 und FTX im November 2020.

F2: Hatte Solana vor dem Mainnet-Start eine Pre-Mine? Ja. Vor dem 31. März 2020 wurden etwa 1,2 Milliarden Token vorab geschürft und auf die Kategorien Team, Stiftung, Community und Verkauf verteilt.

F3: Was war der niedrigste verzeichnete Preis für SOL nach der Mainnet-Aktivierung? Das Allzeittief wurde am 12. Mai 2020 erreicht, als SOL auf den Sekundärmärkten von CoinList bei nur 0,19 $ gehandelt wurde.

F4: Wie viele Token wurden beim ersten öffentlichen Verkauf ausgegeben? Insgesamt wurden 8 Millionen SOL-Token zu je 0,20 US-Dollar öffentlich verkauft, wodurch 1,6 Millionen US-Dollar an ETH- und Stablecoin-Beiträgen gesammelt wurden.