Wie berechnet ich den anfänglichen Rand für einen Kraken -Vertrag?

Verständnis der anfänglichen Marge im Kraken -Futures -Handel

Wenn Sie sich an Kraken mit Futures handeln, ist das Verständnis der anfänglichen Marge für das Risiko von wesentlicher Bedeutung und sicherzustellen, dass Ihre Positionen offen bleiben. Die anfängliche Marge bezieht sich auf die Mindestmenge an Fonds, die für die Öffnung einer gehebelten Position erforderlich sind. Es fungiert als Kaution, um potenzielle Verluste abzudecken. Bei Kraken wird dieser Wert durch die ausgewählte Hebelebene und die Größe Ihrer Position bestimmt. Im Gegensatz zum Spot -Handel müssen bei Futures Contracts einen Teil Ihres Kontostands einschließen, um das Engagement für Preisbewegungen aufrechtzuerhalten.

Die Berechnung hängt vom Vertragstyp ab, unabhängig davon, ob es sich um USD ⓢ-M (US-Dollar-Margined) oder Coin-M (Crypto-Margined) handelt, obwohl Kraken hauptsächlich USD ⓢ-M-Verträge für die meisten Futures-Paare verwendet. Die Formel zur Berechnung des anfänglichen Randes lautet:

Anfangsmarge = (Positionsgröße in USD) / Hebelwirkung

Wenn Sie beispielsweise eine Position mit 10 -facher Hebel mit 10.000 US -Dollar eröffnen möchten, beträgt Ihre anfängliche Marge 1.000 US -Dollar . Dies bedeutet, dass Sie mindestens 1.000 US -Dollar in Ihrer Futures -Brieftasche haben müssen, um den Handel zu initiieren. Kraken zeigt Hebeloptionen direkt auf der Handelsoberfläche an, sodass Benutzer die Hebelwirkung vor dem Aufgeben einer Bestellung einstellen können.

Lokalisierung der Hebelwirkung und der Vertragsgröße bei Kraken

Um die anfängliche Marge zu berechnen, müssen Sie zunächst zwei Schlüsselwerte ermitteln: Vertragsgröße und Hebel . Diese finden Sie im Kraken Futures Trading Dashboard. Navigieren Sie zum Futures -Abschnitt Ihres Kraken -Kontos, wählen Sie das gewünschte Handelspaar (z. B. BTC/USD) aus und suchen Sie das Bestelleintragsfeld.

• Überprüfen Sie das Feld der Bestellgröße , in der Sie die Menge der Verträge oder den USD -Wert Ihrer Position eingeben.
• Identifizieren Sie den Hebelauswahl , der normalerweise als Dropdown- oder Schieberegler angezeigt wird, sodass Sie abhängig vom Vermögenswert und dem Vertragstyp die Hebel zwischen 2x und 50x wählen können.
• Bestätigen Sie, ob der Vertrag den Cross -Margin oder den isolierten Randmodus verwendet, da dies beeinflusst, wie die Marge zugewiesen wird, jedoch nicht die anfängliche Berechnung.

Sobald diese Werte festgelegt sind, berechnet Kraken automatisch die erforderliche Anfangsspanne unter dem Bestellformular. Wenn Sie jedoch verstehen, wie diese Zahl abgeleitet wird, können Sie die Genauigkeit und Planung effektiv überprüfen.

Schritt-für-Schritt-Berechnungsbeispiel

Gehen wir durch ein praktisches Beispiel, um zu demonstrieren, wie man den Anfangsmarge für einen Kraken -Futures -Vertrag manuell berechnet.

• Angenommen, Sie möchten mit einem aktuellen Preis von 60.000 USD pro BTC auf 5 BTC fahren.
• Der Gesamtpositionswert beträgt 5 × 60.000 USD = 300.000 USD .
• Sie beschließen, 25 -fache Hebelwirkung zu verwenden.
• Wenden Sie die Formel an: Anfangsmarge = 300.000 USD / 25 = 12.000 USD .

Daher benötigen Sie 12.000 US -Dollar in Ihrer Futures -Brieftasche, um diese Position zu öffnen. Kraken wird diese Menge als anfängliche Marge einfrieren. Wenn Ihr Kontostand unter diesem Schwellenwert liegt, wird der Handel abgelehnt. Es ist wichtig zu beachten, dass ein höherer Hebel die erforderliche anfängliche Marge verringert, aber das Liquidationsrisiko erhöht.

Auswirkungen des Randmodus auf den ersten Rand

Kraken unterstützt sowohl isolierte als auch Kreuzmargenmodi , die beeinflussen, wie der Rand verwaltet wird, aber die anfängliche Randberechnung nicht verändert. Im isolierten Randmodus wird der anfängliche Rand festgelegt und ausschließlich der spezifischen Position zugeordnet. Alle Änderungen in der Hebel- oder Positionsgröße erfordern eine manuelle Einstellung.

• Im isolierten Modus können Sie die Hebelwirkung nach dem Öffnen einer Position ändern, die den erforderlichen Rand neu berechnet.
• Wenn Sie die Hebelwirkung erhöhen, benötigt das System möglicherweise zusätzliche Mittel, wenn die aktuelle Marge unter den neuen Schwellenwert fällt.
• Im Cross -Margin -Modus wirkt das gesamte Futures -Wallet -Gleichgewicht als Sicherheiten und verringert die Chance auf Liquidation, ändert jedoch nicht den für den Eintritt in den Handel erforderlichen anfänglichen Rand.

Unabhängig vom Modus bleibt die Größe / Hebel der Formel Position / Hebel der Standard für die Ermittlung der erforderlichen anfänglichen Menge. Benutzer müssen vor dem Aufgeben von Bestellungen eine ausreichende Balance in ihrer Futures -Brieftasche gewährleisten.

Verwenden von Krakens API zur Randberechnung

Für fortschrittliche Benutzer oder Händler, die automatisierte Systeme erstellen, bietet Kraken eine REST -API , mit der der programmatische Zugriff auf Margin- und Nebeldaten ermöglicht wird. Sie können Echtzeitinformationen zu Verträgen, Hebelgrenzen und den erforderlichen Margen mit bestimmten Endpunkten abrufen.

• Greifen Sie auf /Futures/API/V3/Contracts/ Endpoint zu, um Details zu verfügbaren Verträgen zu erhalten.
• Verwenden Sie /Futures/API/V3/Tickers, um aktuelle Preise zu erzielen und Preise zu markieren.
• Berechnen Sie die Positionsgröße basierend auf der gewünschten Vertragsmenge und -preis.
• Wenden Sie die gleiche anfängliche Marge = Positionsgröße / Hebelformel unter Verwendung von API-abgeleiteten Werten an.

Fügen Sie bei der Aufgabe von Bestellungen über API Parameter wie Hebel , Größe und Margin_Mode in die Anforderungsbehörde auf. Die Antwort bestätigt die anfängliche Margenanforderung und die Frage, ob die Bestellung akzeptiert wurde. Validieren Sie immer Ihre Eingaben, um Ablehnungen im Zusammenhang mit Margen zu vermeiden.

Häufige Fehler bei der Randberechnung

Händler haben die Anfangsspanne häufig aufgrund von Missverständnissen über Hebelwirkung oder Positionsgröße falsch berechnet. Ein häufiger Fehler ist die verwirrende Vertragsmenge mit USD -Wert . Beispielsweise kann das Abschluss von 5 Verträgen ohne Überprüfung ihres USD -Äquivalents zu einer Unterschätzung der Margenanforderungen führen.

• Die Fehlinterpretation der Hebeloptionen (z. B. die Auswahl von 5x anstelle von 50x) führt zu unnötig hohen Margenanforderungen.
• Wenn die Finanzierungsgebühren oder Handelsgebühren nicht berücksichtigt werden, können Sie den verfügbaren Restbetrag verringern und sich indirekt auf die Margenberechtigung auswirken.
• Der Übersehen der Wartungsmarge , die von der anfänglichen Marge getrennt ist, kann zu unerwarteten Liquidationen führen, selbst wenn der anfängliche Rand ausreicht.

Überprüfen Sie immer die angezeigte erforderliche Rand auf der Schnittstelle von Kraken, bevor Sie Trades bestätigen. Verwenden Sie Papierhandel oder Demo -Konten, um Berechnungen ohne finanzielles Risiko zu praktizieren.

Häufig gestellte Fragen

Kann ich den Hebel ändern, nachdem ich eine Position auf Kraken geöffnet habe? Ja, im isolierten Margin -Modus können Sie die Hebelwirkung für eine offene Position einstellen. Navigieren Sie zur Registerkarte Position, wählen Sie die Position aus und verwenden Sie den Hebel -Schieberegler. Beachten Sie, dass eine zunehmende Hebelwirkung zusätzliche Marge erfordern kann, wenn der aktuelle Saldo nicht ausreicht.

Was passiert, wenn mein Kontostand unter der anfänglichen Margenanforderung liegt? Der Handel wird abgelehnt. Kraken zeigt einen Fehler wie "unzureichende Marge" oder "Balance zu niedrig" . Sie müssen mehr Mittel in Ihre Futures -Brieftasche einlegen oder die Positionsgröße reduzieren, um fortzufahren.

Erhebt Kraken das Zinsen für die Anfangsspanne? Nein, Kraken berechnet kein Interesse an der anfänglichen Marge. Der Rand ist einfach ein reservierter Teil Ihres Gleichgewichts. Die Finanzierungsgebühren können jedoch für ständige Verträge abhängen, die von den Margenkosten getrennt sind.

Ist der anfängliche Rand für lange und kurze Positionen gleich? Ja, die Berechnung ist sowohl für lange als auch für kurze Positionen identisch. Die anfängliche Marge hängt nur von Positionsgröße und Hebelwirkung ab, nicht von der Richtung des Handels.