Was ist ADL (automatische Deleveraging) auf Gate.io?

ADL (Auto-Deleveraging) auf Gate.io verstehen

ADL oder Auto-Deleveraging ist ein Risikomanagementmechanismus, der von Gate.io in seiner Futures-Handelsplattform verwendet wird. Es wird aktiviert, wenn eine gehebelte Position liquidiert wird und der Versicherungsfonds den daraus resultierenden Verlust nicht vollständig absorbieren kann. In solchen Fällen schließt das System automatisch die Outs -Positionen von profitablen Händlern zur Deckung des Defizits. Dies gewährleistet die Solvenz des gesamten Futures -Marktes, ohne sich auf externe Rettungspakete zu verlassen. Der Hauptzweck von ADL besteht darin, die Marktintegrität aufrechtzuerhalten und systemische Insolvenz zu verhindern, wenn extreme Preisbewegungen auftreten.

Wie ADL von der traditionellen Liquidation unterscheidet

Die herkömmliche Liquidation beinhaltet den erzwungenen Schließen der Position eines verlorenen Händlers, wenn ihr Rand unter die Wartungsschwelle liegt. In diesem Prozess wird der Versicherungsfonds normalerweise verwendet, um verbleibende Verluste zu absorbieren. ADL löst jedoch nur dann aus, wenn der Versicherungsfonds nicht ausreicht - ein seltenes, aber kritisches Szenario. Im Gegensatz zur Standard -Liquidation wirkt sich ADL auf die Positionen anderer Händler aus, insbesondere auf diejenigen, die rentabel und entgegengesetzt in die liquide Position sind. Dies bedeutet, dass eine lange Position teilweise geschlossen sein kann, um einen liquidierten Kurzfilm abzudecken und umgekehrt.

Schritt für Schritt: Wie ADL auf Gate.io funktioniert

• Wenn die Position eines Händlers liquidiert ist, versucht Gate.io zunächst, seinen Versicherungsfonds zur Deckung des Mangels zu verwenden.
• Wenn dem Versicherungsfonds ein ausreichendes Guthaben fehlt, identifiziert das System profitable Offset -Positionen auf der Grundlage eines vordefinierten Ranking -Systems.
• Diese Positionen werden durch ihre Rentabilitätsquote und ihren Hebelgrad bewertet, wobei hochprofitable, hochrangige Positionen für ADL priorisiert werden.
• Das System schließt dann automatisch Teile dieser Positionen, beginnend mit dem am stärksten gefährdeten (höchsten Rang), bis der Verlust aus der ursprünglichen Liquidation vollständig abgedeckt ist.
• Betroffene Händler erhalten Benachrichtigungen und können ADL-Ereignisse in ihrer Kontoverlauf auf der Registerkarte „Auto-Deleveraging“ anzeigen.

  ADL -Ranking -System erklärt

  Gate.io verwendet einen transparenten Ranking -Mechanismus, um zu bestimmen, welche Positionen zuerst während der ADL geschlossen sind. Das Ranking basiert auf zwei Hauptfaktoren :
• Rentabilitätsverhältnis: Positionen mit höherem nicht realisiertem P & L werden höher eingestuft.
• Hebel verwendet: höherer Hebel erhöht das ADL -Risiko. Beispielsweise kann ein Händler, der eine 5 -fache Position mit 20% nicht realisiertem Gewinn innehat, eine niedrigere (sicherere) als ein Händler mit einer 20 -fachen Position und einem nicht realisierten Gewinn von 35%. Dieses System gewährleistet Fairness, indem sie diejenigen abzielen, die am meisten von Marktbewegungen profitieren und aggressive Hebelwirkung nutzen. Händler können ihren ADL-Rang in Echtzeit über die Futures Trading-Schnittstelle überwachen.

  So reduzieren Sie Ihr ADL -Risiko auf Gate.io

  Um die Wahrscheinlichkeit von ADL zu minimieren, sollten Händler proaktive Risikomanagementstrategien anwenden:
• Vermeiden Sie übermäßige Hebelwirkung : Verwenden Sie einen niedrigeren Hebel (z. B. 5x - 10x) anstelle einer maximalen verfügbaren Hebelwirkung (z. B. 100x).
• Überwachen Sie Ihren ADL -Rang: Gate.io zeigt dies im Futures -Dashboard an - in den unteren Rängen (z. B. Rang 5 oder darunter).
• Manuell hochprofitable Positionen: Wenn Ihr nicht realisierter Gewinn groß ist, sollten Sie passende Gewinne nehmen, um die Exposition zu verringern.
• Setzen Sie Stop-Losses und Take-Profits: Diese helfen bei der Verwaltung der Positionsgröße und verringern die Wahrscheinlichkeit, während der ADL automatisch geschlossen zu werden.
• Bleiben Sie auf der Marktvolatilität aktualisiert: hohe Volatilität erhöht die ADL -Wahrscheinlichkeit - reduzierte Positionsgröße in solchen Zeiträumen.

  Wo finden Sie ADL -Aufzeichnungen auf Gate.io

  Gate.io bietet vollständige Transparenz für ADL -Ereignisse. Um Ihre ADL -Geschichte anzuzeigen:
• Melden Sie sich in Ihrem Konto von Gate.io an.
• Navigieren Sie zum Futures -Abschnitt und wählen Sie "Konto" oder "Geschichte".
• Klicken Sie auf die Registerkarte "automatisch Deleveraging".
• Hier sehen Sie ein detailliertes Protokoll, das den Zeitstempel, den Positionstyp, den geschlossenen Betrag und den Grund für ADL enthält. Diese Aufzeichnung ist entscheidend, um unerwartete Positionsänderungen in Einklang zu bringen und zu verstehen, wie ADL Ihr Portfolio unter volatilen Marktbedingungen beeinflusst hat.

  ---

  Häufig gestellte Fragen

  Wird ADL jedes Mal auftritt, wenn eine Position liquidiert wird? Nr. ADL tritt nur auf, wenn der Versicherungsfonds den Verlust aus einer Liquidation nicht vollständig abdecken kann. Die meisten Liquidationen werden vom Versicherungsfonds ohne Auslösen von ADL absorbiert.

  Kann ich benachrichtigt werden, bevor ADL meine Position beeinflusst? Gate.io bietet keine Echtzeit-Warnungen für das ADL-Risiko. Sie können jedoch Ihren ADL -Rang in der Futures -Schnittstelle kontinuierlich überwachen, um die Belichtung zu bewerten.

  Ist ADL einzigartig bei Gate.io? Nein. Andere Hauptaustausche wie Bitmex, Bitbit und Binance verwenden ebenfalls ADL oder ähnliche Mechanismen (z. B. „Clawback“ oder „Auto-Deleverage“). Jeder Austausch hat seine eigene Ranglogik und Schwellenwerte.

  Was passiert mit den über ADL geborgenen Fonds? Die wiederhergestellten Mittel werden ausschließlich verwendet, um den Mangel aus der ursprünglichen liquidierten Position abzudecken. Sie gehen nicht in den Versicherungsfonds oder profitieren anderen Händlern direkt zugute - sie stellen den Guthaben des passenden Motors wieder her.