当MFI基金流量指标与价格分歧时，这意味着什么？

MFI差异指标将价格和数量结合在一起，以发现潜在的逆转，看涨差异信号会降低下行势头，而看跌差异暗示了上升强度的褪色。

2025/07/28 10:21

了解MFI基金流量指标

货币流量指数（MFI）是一种技术振荡器，结合了价格和数量，以衡量加密货币市场的买卖压力。它以0到100的规模运行，其中读数超过80，而超过20位的读数超过20。计算涉及多个步骤：首先，典型价格是通过平均给定期间的高，低和关闭的。然后，通过将典型价格乘以数量来计算货币流量。基于典型价格与前期相比，典型价格上涨还是下降。 MFI的比率来自在指定时期（通常14支蜡烛）将正货币流除以负资金流量的分配。然后使用公式将该比率转换为MFI值：
100 - （100 /（1 +货币流量比）） 。

与仅考虑价格的RSI不同，MFI包含数量，使其成为市场动力的更强大的指标。当交易者分析MFI时，他们不仅可以观察价格变动，而且还通过数量数据来验证这些动作。这在检测市场情绪的隐藏转变方面变得特别有用，尤其是当价格和MFI朝相反的方向移动时。

技术分析的分歧是什么？

当资产的价格沿技术指标相反的方向移动时，就会发生分歧。在MFI的背景下，即使价格持续上涨或下跌，分歧也可能会削弱当前趋势。有两种主要类型：看涨和看跌差异。看涨的分歧是在价格降低的低点时发生的，但MFI形成较高的低点，表明尽管价格下降，但销售压力仍在下降。当价格达到更高的高点时，就会发生看跌差异，但MFI记录较低的高点，这表明购买量未能跟上价格上涨的步伐。

价格和基于体积的动量之间的这种未对准可能是一个有力的警告信号。在可以通过短期猜测操纵或驱动价格的加密货币市场中，Divergence提供了更深层次的确认层。它可以帮助交易者区分真正的趋势强度和动量疲惫。认识到差异的早期使交易者仅在价格行动中就明显出现了逆转。

解释MFI和价格之间的看跌差异

当出现看跌的分歧时，这意味着资产的价格正在攀升到新的高点，但MFI未能以相应的高度确认这一点。这表明，尽管价格上涨，但向上移动背后的体积正在减弱。实际上，以更高的价格购买的参与者更少，这可能表明集会上缺乏信念。

识别看跌的分歧：

• 在图表平台上绘制MFI指标（例如，TradingView，Binance或Metamask兼容工具）。
• 观察最新的价格峰，并将其与相应的MFI值进行比较。
• 确认价格已经形成更高的高度，而MFI的价格较低。
• 确保差异在持续上升趋势之后发生，从而提高其可靠性。
• 等待确认，例如在关键支撑级以下的休息或看跌的烛台图案，例如流星或吞噬图案。

这种情况在Altcoin Pumps中很常见，在Altcoin Pumps中，散户投资者FOMO的价格上涨，而没有强大的机构或资格支持的支持。差异警告说，集会可能即将结束。

认识到代价在加密市场中的差异

当加密货币的价格较低时，就会观察到看涨的差异，但MFI较低。这表明尽管价格下降，但销售压力仍在减少。它通常发生在延长下降趋势之后，并可能标志着逆转的开始。

检测看涨的分歧：

• 检查价格图，并找到两个连续的槽，其中第二个低于第一个。
• 同时检查这些槽的MFI值。
• 确认第二个低点的MFI高于第一个低点。
• 寻找下降趋势内上循环的数量增加，这支持了积累的想法。
• 结合支持水平分析 - 在已知支持区附近的差异增加了其意义。

例如，如果Bitcoin降至58,000美元，然后降至56,000美元，但是MFI在第二次下降期间从25升至30，则MFI中的较高的MFI表明看跌势头减弱。交易者可以将其解释为潜在的入口点，尤其是如果其他指标如移动平均或RSI保持一致。

交易MFI-Price Divergence的实用步骤

交易差异需要耐心和确认以避免虚假信号。这是继续进行的方法：

• 使用启用MFI的可靠图表工具（默认周期14）。
• 放大与您的策略保持一致的时间表- 1小时或4小时的图表非常适合摆动交易差异。
• 手动标记发散区域或使用内置的差异检测工具。
• 避免仅根据差异进行交易；等待其他确认，例如潮流中断，烛台逆转模式或移动平均值的交叉。
• 在最近的秋千低点（用于看涨的设置）下方或高于秋千高的秋千下方（用于看跌的设置）以下的停止损失订单。
• 将体积尖峰视为验证 - 突破蜡烛上的体积增加了信号。

例如，如果以太坊在4小时图表上显示看跌差异，请在短路前等待低于最新的合并低点。将其与链上数据（例如交换流出或鲸鱼运动）相结合，以提高信心。

常见的误解和陷阱

贸易商通常将微小波动误认为有效差异。真正的分歧必须涉及明确，可衡量的价格和MFI极端。一个常见的错误是在太短的一段时间内确定差异 - 少于三个烛台会导致基于噪声的信号。另一个陷阱是忽略更广泛的市场环境。例如，在强大的熊市中发现看涨的差异可能会导致早产条目。

此外，在强烈趋势期间， MFI可以长期延长或超卖，从而导致误导性发散信号。始终评估市场是处于趋势还是范围阶段。在强烈的上升趋势中，看跌差异可能会反复失败，然后逆转最终发生。

常见问题

MFI差异可以同时发生在不同的时间表上吗？

是的。加密货币可能会在1小时图表上显示看跌的差异，同时在每日图表上显示看涨的分歧。这反映了跨交易范围内的势头冲突。交易者应优先考虑较高的时间范围，以实现趋势方向，并使用较低的时间范围进行进入时间。

如何调整MFI时期以获得更好的发散信号？

在大多数情况下，默认的14个周期MFI效果很好。但是，在高度挥发性的加密资产中，将周期增加到20可能会降低噪声。相反，将其减少到10可以使差异出现较早，但增加了错误的信号。实时交易之前，在演示环境中进行测试调整。

MFI差异是否可以与所有加密货币一起使用？

它与具有一致交易量的资产最有效。具有不稳定体积的低CAP山顶可能会产生不可靠的MFI读数。由于更深的流动性，诸如Bitcoin，以太坊和二元硬币之类的主要硬币往往会产生更准确的发散信号。

我应该将MFI差异与其他指标结合使用吗？

绝对地。将MFI与体积曲线，MACD或链上指标配对可增强信号可靠性。例如，看涨的分歧与交换网的尖峰相吻合，可以强烈表明大型持有人积累。