중앙 집중식 거래소와 분산 거래소의 차이점은 무엇입니까?

중앙 집중식 거래소 이해

1. CEX (Centralized Exchanges)는 사용자 자금, 주문서 및 거래 실행을 관리하는 단일 기관에 따라 운영됩니다. 이 플랫폼은 운영자에 대한 신뢰가 참여에 필수적인 전통적인 금융 기관과 유사하게 작동합니다.

2. 중앙 집중식 거래소 사용자는 KYC (고객을 알고) 절차를 겪어야하며 규제 표준을 준수하기 위해 개인 식별을 제공해야합니다. 이 감독 수준은 책임을 높이지만 사용자 익명 성을 줄입니다.

3. CEX 플랫폼에서의 거래는 일반적으로 유동성이 높고 고급 일치 엔진으로 인해 더 빠릅니다. 중앙 집중식 인프라를 사용하면 은행 시스템과 완벽하게 통합되어 피아트 간 트랜잭션을 쉽게 할 수 있습니다.

4. 개인 키는 사용자가 아닌 플랫폼에 의해 관리되므로 보안 위험이 교환의 손에 집중되어 있습니다. 이로 인해 CEXS Prime은 해킹 시도 및 내부 사기를 목표로합니다.

5. 예제에는 Binance, Coinbase 및 Kraken (사용자 친화적 인 인터페이스 및 고객 지원 시스템으로 인해 거래량을 지배하는 플랫폼이 포함됩니다.

분산 된 교환의 역학

1. 분산 거래소 (DEX)는 스마트 계약을 사용하여 블록 체인 네트워크에서 실행하여 중개자없이 피어 투 피어 거래를 용이하게합니다. 자산의 흐름을 통제하는 중앙 권한은 없습니다.

2. 사용자는 메타 마스크 또는 월렛 콘센트와 같은 비 양육 지갑을 통해 플랫폼과 상호 작용하여 개인 키와 자금을 항상 제어합니다. 이는 제 3 자의 자금 발작의 위험을 제거합니다.

3. 대부분의 DEX는 신원 검증이 필요하지 않으므로 블록 체인 분산 및 재무 주권의 핵심 원칙과 일치하기 때문에 익명 성이 보존됩니다.

4. DEXS의 유동성은 종종 유동성 풀을 통해 사용자가 제공하며, 참가자는 토큰을 쌍으로 입금하고 거래 수수료를 얻습니다. AMM (Automated Market Making)으로 알려진이 모델은 Uniswap 및 Sushiswap과 같은 플랫폼을 강화합니다.

5. 거래 속도와 비용은 기본 블록 체인에 따라 다릅니다. 예를 들어, 이더 리움 기반 DEXS는 네트워크 정체 중에 높은 가스 비용에 직면 할 수있는 반면 Binance Smart Chain 또는 Solana의 수수료는 낮은 수수료와 더 빠른 확인을 제공합니다.

실제로 비교 장점

1. 중앙 대상 거래소는 마진 거래, 스톱 손실 주문 및 선물 계약과 같은 고급 도구를 갖춘 구조화 된 거래 환경을 제공합니다.

2. 규정 준수는 CEXS가 법적 프레임 워크에 새로운 토큰을 나열 할 수있는 능력을 제공하여 기관 투자자와의 더 넓은 채택 및 통합을 가능하게합니다.

3. Dexs는 검열 저항을 촉진합니다. 즉, 어떤 엔티티도 사용자가 거래를 막거나 계정을 동결 할 수 없습니다. 이것은 제한적인 재무 정책이있는 지역에서 특히 가치가 있습니다.

4. 모든 트랜잭션과 스마트 계약 코드가 블록 체인에서 공개적으로 검증 될 수 있으므로 투명성은 DEX 운영에 내재되어 있습니다. 이것은 조작 및 숨겨진 수수료의 잠재력을 줄입니다.

5. DEXS에 대한 사용자 경험이 향상되었지만 미끄러짐 설정, 무한한 손실 및 지갑 승인을 탐색하는 데 덜 기술적으로 기울어 진 개인의 장벽이 남아 있습니다.

자주 묻는 질문

CEX와 DEX를 어떻게 선택합니까? 결정은 귀하의 우선 순위에 따라 다릅니다. 사용 편의성, Fiat Access 및 Advanced Trading Tools를 가치있게 평가하면 중앙 집중식 교환이 더 적합 할 수 있습니다. 자산 및 개인 정보에 대한 통제 우선 순위를 정하는 경우, 분산 된 교환이 이러한 목표와 더 잘 일치합니다.

분산 된 거래소는 중앙 집중식 거래소보다 안전합니까? DEXS는 사용자가 자신의 키를 보유하기 때문에 Exchange 수준 펀드 도난의 위험을 제거합니다. 그러나 가짜 인터페이스를 통한 스마트 계약 취약점 및 피싱 공격은 다른 보안 문제를 제기합니다. 안전은 사용자 행동과 기술적 근면에 달려 있습니다.

덱스에서 암호 화폐를 교환 할 수 있습니까? 대부분의 DEX는 광범위한 토큰, 특히 호환 블록 체인을 기반으로하는 토큰을 지원합니다. 그러나 가용성은 토큰이 유동성 풀에 추가되었는지 여부에 따라 다릅니다. 신규 또는 모호한 토큰은 즉시 주요 덱스에 나열되지 않을 수 있습니다.

중앙 집중식 거래소는 더 나은 유동성을 제공합니까? 일반적으로 그렇습니다. CEXS는 사용자량과 제도적 참여가 높기 때문에 종종 더 깊은 주문서와 더 큰 스프레드를 제공합니다. 이로 인해 대규모 거래 중 더 효율적인 가격 발견과 미끄러짐이 줄어 듭니다.