왜 ATR 지표가 갑자기 급증하지만 가격은 거의 변동하지 않습니까?

ATR 지표와 그 목적을 이해합니다

ATR (Average True Range)은 J. Welles Wilder가 시장 변동성을 측정하기 위해 개발 한 기술 분석 도구입니다. 방향 지표와 달리 ATR은 가격 추세를 예측하지 않습니다. 대신, 지정된 기간, 일반적으로 14 일 동안의 가격 이동 정도를 정량화합니다. ATR의 핵심 계산에는 각 기간에 대한 실제 범위 (TR)를 결정하는 것이 포함됩니다.이 세 가지 값 중 가장 큰 다음 세 가지 값 중 가장 큰 것입니다. 현재 높은 뺀 현재 하이 최저, 현재 높은 마이너스의 절대 값 또는 이전의 낮은 마이너스의 절대 값은 이전 닫기입니다. 이러한 TR 값은 시간이 지남에 따라 부드럽게되어 ATR 라인을 형성합니다. ATR 표시기가 갑자기 증가 하면 실제 가격 변동이 차트에서 최소화 되더라도 변동성의 급증을 반영합니다.

ATR이 상당한 가격 이동없이 급증 할 수있는 이유

가격이 상대적으로 평평하게 남아있는 동안 ATR의 갑작스런 증가는 가격 행동의 차이 로 인해 발생할 수 있습니다. 예를 들어, 자산이 이전 근거보다 상당히 높거나 낮은 경우 (수입 보고서, 거시 경제 발표 후 또는 마켓 외 시간 동안) 실제 범위는 계산의 일부로이 격차를 포착합니다. 세션 중 거래 범위가 좁아 지더라도 이전의 클로즈와 현재 오픈 사이의 간격은 실제 범위를 팽창시킵니다. ATR은 3 개의 TR 구성 요소 중 가장 큰 것을 기반으로하기 때문에,이 단일 갭 이벤트는 최소한의 정맥 내 변동에도 불구하고 ATR이 급격히 증가 할 수 있습니다. 이 메커니즘은 ATR이 지향성 운동뿐만 아니라 가격 차이와 극도의 범위 에 반응한다는 것을 강조합니다.

ATR 스파이크에서 촛대 패턴의 역할

특정 촛대 형성은 큰 가격 변동없이 ATR 서지를 유발할 수 있습니다. 긴 심지 (그림자)이지만 작은 진짜 몸을 가진 도지 양초를 고려하십시오. 개방 및 마감 가격은 거의 동일하지만 높고 낮은 점수는 크게 확장됩니다. 그러한 경우, 높음과 낮음의 차이는 실제 범위의 지배적 인 구성 요소가됩니다. 이 확장 범위는 해당 기간 동안 TR 값을 직접 증가시켜 ATR 계산에 공급됩니다. 다음 몇 개의 양초가 통합을 보여 주더라도, 이전 기간의 넓은 범위는 특히 7 또는 10 기간과 같은 짧은 ATR 설정에서 평균에 계속 영향을 미칩니다. 따라서 작은 바디 촛불의 긴 심판은 눈에 띄는 ATR 스파이크를 일으키기에 충분합니다.

ATR 감도에 대한 기간 및 평활 기간의 영향

ATR의 응답 성은 선택된 기간 및 평활 기간 에 크게 의존합니다. 뉴스 이벤트 나 알고리즘 거래 버스트로 인한 단기 변동성 스파이크와 같은 5 분 또는 15 분 차트와 같은 낮은 기간 동안 단기 변동성 스파이크는 단일 막대 내에서 ATR을 극적으로 상승시킬 수 있습니다. 가격이 빠르게 안정화 되더라도 계산에 사용 된 지수 이동 평균 (EMA) 또는 단순 이동 평균 (SMA) 방법으로 인해 ATR이 높아질 수 있습니다. 예를 들어:

• 14주기 SMA를 사용하여 각각의 새로운 TR 값은 가장 오래된 TR 값을 대체하므로 단일 High TR 값은 평균을 높일 수 있습니다.
• EMA 기반 ATR을 사용하면 최근 값에 더 가중치가 높아 지표가 갑작스런 변화에 더 빠르게 반응합니다. 더 짧은 ATR 기간을 사용하는 거래자는 옆으로 가격 행동 중에도 더 빈번하고 뚜렷한 스파이크를 관찰합니다.

ATR 행동에 대한 시장 구조 및 유동성 영향

낮은 액체 환경은 가격 추세와 무관하게 ATR 판독 값을 증폭시킬 수 있습니다. 얇게 거래 된 암호 화폐에서 단일 대규모 구매 또는 판매 주문은 임시 가격 급등 또는 급락을 일으켜 넓은 높은 낮은 범위를 만들 수 있습니다. 이 순간 변동성은 실제 범위에서 포착되어 ATR이 증가합니다. 그러나 추종량 부족으로 인해 가격이 빠르게 되돌아 가면 순 움직임이 거의 없습니다. 이러한 미세 구조 사건은 시장 깊이가 제한된 altcoin에서 일반적입니다. 또한 지연된 주문서 업데이트 또는 플래시 충돌과 같은 Exchange 관련 이상은 촛불의 높거나 낮은 것을 왜곡하는 극단적 인 가격 진드기를 생성 할 수 있습니다. 이러한 왜곡은 진정한 변동성을 반영하지 않고 ATR을 직접 팽창시킵니다.

실제로 ATR 스파이크를 해석하고 응답하는 방법

평평한 가격 조치로 갑자기 ATR 증가를 관찰 할 때, 거래자들은 결정을 내리기 전에 근본적인 원인을 조사해야합니다. 다음 단계는 상황을 진단하는 데 도움이 될 수 있습니다.

• 개별 양초 구성 요소를 검토하십시오 . 스파이크가 틈새와 일치하는지 또는 긴 위크가있는 양초와 일치하는지 확인하십시오.
• 볼륨 데이터 비교 : ATR 서지와 함께 볼륨 스파이크는 실제 시장 활동을 시사합니다. 적은 부피는 잠재적 노이즈 또는 이상을 나타냅니다.
• 더 높은 기간으로 전환하십시오 . 매일 또는 4 시간 차트에서 같은 기간을 검사하여 이벤트가 더 넓은 패턴의 일부인지 확인하십시오.
• 다른 변동성 도구와 필터링하십시오 : Bollinger 대역 또는 표준 편차 표시기를 사용하여 변동성이 진정으로 증가하는 경우 교차 검토하십시오.
• ATR 기간 설정 조정 : 더 긴 ATR 기간 (예 : 20 또는 30)을 테스트하여 소음을 부드럽게하고 스파이크가 지속되는지 확인하십시오.

자주 묻는 질문

통합 단계에서 ATR이 상승 할 수 있습니까? 예. 통합 중에 가격은 좁은 범위 내에서 거래 될 수 있지만, 개별 양초가 세션 사이의 긴 심지 또는 틈을 나타내는 경우 해당 기간의 실제 범위는 클 수 있습니다. ATR은 이러한 값을 평균화하기 때문에 전체 시장이 차분하게 보이는 경우에도 단일 휘발성 양초가 지표를 높일 수 있습니다.

높은 ATR은 항상 브레이크 아웃이 임박했다고 신호합니까? ATR이 높은 ATR은 방향이 아닌 변동성이 증가 함을 확인합니다. 허위 탈주 후, 휘파 송 중 또는 일시적인 유동성 충격으로 인해 발생할 수 있습니다. 거래자는 ATR을 추세 지표 또는 지원/저항 분석과 결합하여 탈주 유효성을 평가해야합니다.

프리 마켓 또는 시간외 거래는 암호화에서 ATR에 어떤 영향을 미칩니 까? cryptocurrency 시장은 24/7을 운영하지만 일부 거래소는 특정 시간 동안 지연된 데이터 또는 낮은 활동을 경험할 수 있습니다. API 결함이나 대량으로 인한이 기간 동안의 갑작스런 가격 변동은 특이 치수 또는 최저치를 만듭니다. 이러한 이상은 캔들 데이터에 포함되어 있으며 더 넓은 시장이 안정되어 있더라도 ATR이 팽창합니다.

거짓 신호를 피하기 위해 스파이크 후 ATR을 재설정해야합니까? 수동 재설정이 필요하지 않습니다. ATR은 시간이 지남에 따라 자기 수정입니다. 더 오래된 높은 TR 값이 계산 창에서 나오면 새로운 변동성이 지속되지 않으면 평균 자연적으로 감소합니다. 기간 길이를 조정하거나 변동성 필터를 사용하는 것이 지표의 연속성을 조작하는 것이 좋습니다.