Kraken 契約のリターンの計算方法

Kraken 先物契約の収益を計算するには、契約価格、原資産価格、契約サイズ、証拠金率、および資金調達率を考慮に入れる必要があります。

2024/11/11 20:05

Kraken 契約の収益を計算する方法

導入

Kraken は、先物契約を含むさまざまな取引オプションを提供する人気の暗号通貨取引所です。先物契約は、将来の日に指定された価格で資産を売買する契約です。ヘッジ、投機、裁定取引に使用できます。

Kraken 契約の収益の計算は比較的簡単なプロセスです。ただし、考慮する必要がある要素がいくつかあります。これらには次のものが含まれます。

• 契約価格
• 原資産価格
• 契約サイズ
• マージン率
• 資金調達率

Kraken 契約の収益を計算する手順

1. 契約価格を決定します。契約価格は、契約を売買する価格です。それは原資産の観点から表現されます。たとえば、ビットコイン先物契約を購入している場合、契約価格はビットコインで見積もられます。
2. 原資産価格を決定します。原資産価格は、取引されている資産の価格です。たとえば、ビットコイン先物契約を購入している場合、原資産価格はビットコインの価格になります。
3. 契約規模を決定します。契約サイズは、取引される原資産の単位数です。たとえば、ビットコイン先物契約を購入している場合、契約サイズは 1 BTC になります。
4. マージン率を決定します。証拠金率は、担保として預ける必要がある契約金額の割合です。たとえば、証拠金率 10% でビットコイン先物契約を購入する場合、担保として 0.1 BTC を預ける必要があります。
5. 資金調達率を決定します。資金調達率は、契約の保有者に請求または支払われる料金です。これは、契約価格が原資産価格と一致することを保証するために使用されます。資金調達率は通常、年率 (APR) で表されます。

例

次のパラメーターを使用してビットコイン先物契約を購入するとします。

• 契約価格: $10,000
• 原資産価格: 10,000ドル
• 契約サイズ: 1 BTC
• マージン率：10％

収益を計算する手順:

1. 初期マージンを計算します。当初証拠金とは、預ける必要がある担保の金額です。この場合、初期証拠金は 0.1 BTC です。
2. 維持マージンを計算します。維持証拠金は、契約を維持するためにアカウントに維持する必要がある最低担保額です。維持証拠金は通常、当初証拠金よりも低くなります。この場合、維持証拠金は 0.05 BTC です。
3. 損益を計算します。契約上の損益は、契約価格と原資産価格の差によって決まります。約定価格が原資産価格より高ければ利益が得られます。約定価格が原資産価格よりも低い場合、損失が発生します。
4. 投資収益率 (ROI) を計算します。 ROI は、投資に対する収益率です。損益を当初証拠金で割って計算されます。

この例では、原資産価格が 11,000 ドルに上昇したとします。この契約による利益は 1,000 ドルになります。 ROI は 10% (1,000 / 10,000) になります。

考慮すべき要素

Kraken 契約の収益に影響を与える可能性のある要因がいくつかあります。これらには次のものが含まれます。

• 原資産のボラティリティ。原資産の変動が大きいほど、契約収益の変動も大きくなります。
• 契約の流動性。契約の流動性が高いほど、契約の売買が容易になります。これは、買値と買値のスプレッドに影響を与える可能性があるため、契約の収益に影響を与える可能性があります。
• マージン率。証拠金率は、預ける必要がある担保の額を決定するため、契約の収益に影響を与える可能性があります。
• 資金調達率。資金調達率は、契約を維持するコストに影響を与える可能性があるため、契約の収益に影響を与える可能性があります。

結論

Kraken 契約の収益の計算は比較的簡単なプロセスです。ただし、原資産のボラティリティ、契約の流動性、証拠金率、資金調達率など、リターンに影響を与える可能性のある要因を考慮することが重要です。