バイビットの位置モード：クロスマージンと隔離されたマージンの違いは何ですか？

Bibitのマージンシステムの理解

1. BYBITは、先物契約に従事するトレーダーに2つの異なる位置モードを提供します：クロスマージンと孤立したマージン。これらのシステムは、マージンが取引口座内でどのように割り当てられ、管理されるかを定義し、リスクエクスポージャーと潜在的な清算シナリオに直接影響します。各モードは、さまざまな取引スタイル、リスク許容度、戦略目標に対応します。

2。クロスマージンモードでは、トレーダーのウォレットで利用可能なバランス全体が、オープンポジションの担保として機能します。これは、すべての資金が清算を防ぐために一緒にプールされ、不利な価格の動きに対する緩衝液を増やすことを意味します。高ボラティリティ中の柔軟性を高めますが、トレーダーに対してポジションが急激に移動した場合、アカウントの資本全体をリスクにさらします。

3.一方、隔離されたマージンは、特定の位置に割り当てられたマージンを所定の金額に制限します。トレーダーはこの価値を手動で設定し、その取引に対する最大損失を割り当てられたマージンに事実上上限にします。この方法は、個々の貿易リスクの制御を促進し、厳格な資本管理ルールを適用する人よりも優先されます。

4.これらのモード間の選択は、アプリケーションを活用します。孤立したマージンでは、レバレッジが割り当てられたマージンに直接適用され、トレーダーが露出を微調整できるようにします。クロスマーギンは、フローティングP＆Lと総株式に基づいて効果的なレバレッジを動的に調整し、急速な市場の変化の下で予測不可能なシフトにつながる可能性があります。

5.清算メカニクスは大きく異なります。隔離されたマージンでは、割り当てられたマージンが枯渇すると、他の取引に影響を与えることなく位置が自動的に閉じられます。クロスマージンでは、清算は、アカウントの残高全体がポジションを維持するのに不十分であり、潜在的に取引をより長く保存しますが、より広い株式のドローダウンを危険にさらす場合にのみ発生します。

リスク管理の影響

1.孤立したマージンを使用すると、トレーダーはリスクを区別できます。各ポジションは独立して動作し、貿易ごとにパフォーマンスと露出を評価しやすくなります。この構造は、一貫性と予測可能性が優先される規律ある戦略をサポートします。

2。クロスマーギンは、ポジション間に相互依存性を導入します。 1つの契約の利益は、他の場所でのポジションを失うことをサポートし、清算を遅らせ、一時的な景気後退時に呼吸室を提供することができます。ただし、この相互接続性は、株式全体が非常に低くなるまで、劣化する状態の悪化を隠す可能性があります。

3。ヘッジ戦略を採用しているトレーダーは、相殺されたポジションがマージンリソースを共有しないため、孤立したマージンを支持することがよくあります。これにより、ヘッジの片側が他方に必要な公平性を消費することを防ぎ、長い露出と短い露出のバランスを維持します。

4。初心者のトレーダーの場合、孤立したマージンは複雑さを減らします。貿易ごとにどれだけの資本が危機にatしているかを正確に知ることは、意思決定を簡素化し、意図せずにポートフォリオ全体のレバレッジを避けるのに役立ちます。

5.上級トレーダーは、トレンド市場中にクロスマージンを使用して、保有力を最大化する場合があります。方向の動きに対する信頼が高い場合、総株式を活用すると、追加のトップアップを必要とせずに、軽微な逆転を通じて生存を延ばすことができます。

運用上の柔軟性と貿易調整

1.分離されたマージンにより、貿易途中のマージンレベルの手動調整が許可されます。トレーダーは、マージンを追加または削減して、清算価格を変更し、比率を動的に活用できます。この機能は、進化する市場シグナルに応じて、アクティブなリスク調整をサポートします。

2。クロスマージンでは、システムが利用可能なバランスを自動的に利用するため、直接マージン調整は許可されません。これにより手動の介入が減少しますが、位置固有のパラメーターに対する粒状制御も削除されます。

3.位置サイジングは、分離されたマージンでより計算可能になります。リスクは事前に固定されているため、ポジションスケールは、エントリー価格、停止レベル、割り当てられた資本と直接相関して、正確な期待モデリングを可能にします。

4。動きが速い市場では、クロスマージンは間接的に突然のマージンコールを引き起こす可能性があります。複数のポジションが同時に低下した場合、一部の取引が実行可能なままであっても、株式に対する累積的な効果は清算を強制する可能性があります。

5.ポートフォリオの多様化は、複数の機器を管理する際の孤立した設定の利点があります。各市場には、ボラティリティ、相関、有罪判決レベルに基づいてマージン割り当てを調整し、異なる資産全体で均一な扱いを回避できます。

よくある質問

バイビット上のクロスマージンと分離のマージンを切り替えることはできますか？はい、トレーダーは、変更されているモードを使用してオープンな位置がない場合、いつでもモードを切り替えることができます。プラットフォームでは、マージンの計算の一貫性を確保するために、切り替える前に既存の取引の閉鎖または変更が必要です。

クロスマージンは、ドローダウン中の生存の可能性を高めますか？アカウントの残高全体がバッファとして機能するため、可能です。総株式がメンテナンスマージンの要件を上回っている限り、個々の契約が損失を示したとしても、ポジションはアクティブのままです。ただし、これは、資本の大部分が露出していることも意味します。

隔離されたマージンは、クロスマージンよりも安全ですか？より安全なのはコンテキストに依存します。孤立したマージンは、貿易ごとのリスクを制限し、制御を強化し、構造化されたアプローチに適しています。クロスマージンは、共有された公平性を通じて回復力を提供しますが、ポジションの失敗による広範な影響を防ぐために警戒している監視を要求します。

Bybitは各モードでどのように清算価格を計算しますか？孤立したマージンでは、清算価格は、エントリー価格、レバレッジ、手数料、および割り当てられたマージンによってのみ決定されます。クロスマージンでは、総アカウントエクイティ、すべてのポジションにわたって未実現のP＆L、および資金調達率の要因により、より複雑で可変のしきい値が得られます。