ラグプルとは何ですか？暗号通貨詐欺を識別する方法は？

暗号通貨のラグプルとは何ですか？

分散型金融（DEFI）の世界では、ラグプルとは、開発者または流動性プロバイダーが分散型取引所（DEX）プールから突然資金を削除し、投資家に価値のないトークンを残している詐欺を指します。この悪意のある行為は、通常、透明性と信頼できる監査を欠くプロジェクトで発生します。 Defiの人気が拡大するにつれて、ラグプルはますます一般的になり、投資家がどのように機能するかを理解することが不可欠になりました。

ラグプルの背後にあるメカニズムには、流動性プールの操作が含まれます。ユーザーがUniswapやPancakeswapなどのDexに流動性を提供すると、2つのトークンをプールに預け、取引ペアを有効にします。詐欺師はしばしば魅力的なトークンを作成し、ソーシャルメディアを通じて誇大広告を発揮し、他の人に投資することを奨励します。十分な流動性が蓄積されると、開発者は流動性プールのシェアを引き出し、トークンの価値を効果的にクラッシュさせます。

ラグは投資家にどのように影響を与えますか？

ラグの犠牲者は、即時および不可逆的な損失に直面します。これらの詐欺は警告なしに実行されるため、投資家は流動性が削除された後、資金を回収できないことがよくあります。影響を受けるトークンは通常、数分以内に価値が急落し、それらをほとんど価値がありません。さらに、多くのラグプルプロジェクトが分散型プラットフォームで動作しているため、詐欺師を追跡および保持することは非常に困難になります。

もう1つの主要な結果は、新たなDefiプロジェクトに対する信頼の喪失です。敷物の繰り返しの事件は、新しい参加者がスペースに入るのを思いとどまらせ、革新と養子縁組を遅らせることを思いとどまらせます。さらに、小型のトークンは、流動性の要件の低下とコミュニティからの精査が少ないため、このような操作に対してより脆弱になります。

ラグプル詐欺の一般的な赤い旗

潜在的なラグプル詐欺を特定するには、いくつかの重要な指標を注意深く分析する必要があります。

• 匿名開発チーム：クリエイターのアイデンティティを開示しないプロジェクトは、疑いを高めるはずです。ブロックチェーンプロジェクトでは透明性が重要であり、匿名性は説明責任を回避するための意図的な戦術になる可能性があります。
• リターンの非現実的な約束：プロジェクトが高収量または異常に速い利益を保証する場合、それは疑いを持たない投資家に誘惑するように設計されたtrapである可能性があります。
• スマート契約の欠如：監査済み契約は、コードの整合性を確認することにより、セキュリティの層を提供します。このステップをスキップするプロジェクトは、投資家を不必要なリスクにさらします。
• 流動性プール堆積物の突然の急増：流動性の急速な成長は、多くの場合、詐欺師が資金を引き出す前に関心を膨らませるポンプとダンプスキームを示します。
• ロックされた流動性プール：一部のプロジェクトでは、流動性がロックされていると主張していますが、BSCSCANやEtherscanなどのツールを介した検証が不可欠です。ロックされた流動性に関する誤った主張は、ラグプルスキームで一般的です。

プロジェクトの正当性を検証するためのツールとテクニック

ラグプルから保護するために、投資家はプロジェクトの信頼性を検証する際に積極的な措置を講じる必要があります。

• ブロックチェーンエクスプローラーを使用してください： BSCSCANやEtherScanなどのツールにより、ユーザーはトランザクション履歴と流動性プールの詳細を検査できます。流動性プロバイダー（LP）トークンが燃やされたかロックされているかどうかを確認することが重要です。
• 監査レポートの確認： Certik、Hacken、Peckshieldなどの評判の良い監査会社は、脆弱性についてスマートコントラクトをレビューします。監査レポートのないプロジェクトに注意してアプローチする必要があります。
• トークンの所有権のレビュー：ブロックチェーンエクスプローラーを通じて、ユーザーは開発者がトークン供給の制御を保持しているかどうかを確認できます。これにより、流動性を操作または排出できる可能性があります。
• コミュニティのエンゲージメントの分析：本物のプロジェクトは、Telegram、Discord、Twitterなどのプラットフォームで積極的で透明な議論を促進します。意味のある相互作用や疑わしいボットのような活動の欠如は、ファウルプレイを示す可能性があります。
• 詐欺検出プラットフォームの利用： DappradarやRugdocなどのWebサイトは、リスク評価やユーザーレビューなど、Defiプロジェクトの安全性に関する洞察を提供します。

ラグプルインシデントの実際の例

投資家が直面する危険を強調するいくつかの有名なラグプルケース：

• Frosties NFT ：2022年初頭、Frosties NFTコレクションは一晩で消え、投資家から140万ドルを奪いました。チームは、排他的なコンテンツとユーティリティを約束した後に姿を消し、以前の連絡先情報や検証済みのアイデンティティを明らかにしませんでした。
• Iron FinanceのTitan Token ：古典的な敷物のプルではありませんが、2021年のIron Financeの崩壊は、自信が崩壊したときにアルゴリズムのスタブコインが大規模な投資家の損失につながる方法を示しており、ラグプルの影響を模倣しています。
• Meerkat Finance ：このPancakeswap Forkは、開発者が流動性を引き出した1日で3,100万ドルを失いました。この事件は、適切なガバナンスとセキュリティチェックを欠いているコピーキャットDEFIプロジェクトに関連するリスクを暴露しました。

これらの例は、Defiプロジェクトに投資する前に徹底的な研究を実施することの重要性を強調しています。

よくある質問

Q：ラグプルは集中交換で発生する可能性がありますか？いいえ、ラグプルは主に分散交換（DEX）で発生します。集中交換は、トークンをリストする前に広範なデューデリジェンスを実行し、そのような詐欺の可能性を減らします。

Q：敷物を引っ張った後に資金を回収することは可能ですか？ブロックチェーントランザクションの匿名で不可逆的な性質のため、資金の回収は非常にまれです。特に詐欺師が管轄区域全体で活動する場合、法的措置はしばしば非現実的です。

Q：匿名のプロジェクトはすべてラグを引っ張る詐欺ですか？必ずしもそうではありません。一部の正当なプロジェクトは、プライバシー上の理由で匿名性を維持しています。ただし、匿名性はリスクを高め、契約監査や流動性のステータスを確認するなど、より深い調査を促進する必要があります。

Q：流動性プールがロックされているかどうかを確認するにはどうすればよいですか？ブロックチェーンエクスプローラーを使用して、流動性ロックステータスを確認できます。 BSCSCANやEtherscanなどのプラットフォームの契約セクションでLPトークンロックを探したり、DXSALEなどのサードパーティサービスを使用してロック期間を確認してください。