Le guide ultime pour comprendre le marché des crypto-monnaies

Cet article fournira une introduction rapide mais détaillée sur la composition du marché des crypto-monnaies.

For the first of many publications to be published on Red Pill, a swift yet detailed introduction on the cryptocurrency market’s composition. While a retail beginner looks to participate in the “crypto mania”, isn’t as simple as buying the first cryptocurrency you see in the gainer’s list on an exchange. To understand crypto and how the game is played, you must first understand the technology, societal contributions, and culture of each crypto asset and digital asset baskets.

Pour que la première de nombreuses publications soit publiée sur Red Pill, une introduction rapide mais détaillée sur la composition du marché des crypto-monnaies. Bien qu'un débutant au détail cherche à participer à la «Crypto Mania», n'est pas aussi simple que d'acheter la première crypto-monnaie que vous voyez dans la liste du gagnant sur une échange. Pour comprendre la crypto et comment le jeu est joué, vous devez d'abord comprendre la technologie, les contributions sociétales et la culture de chaque actif cryptographique et paniers d'actifs numériques.

Bitcoin

The father of digital assets and cryptocurrency, Bitcoin is the progenitor of a multi-trillion-dollar industry that is set to flip gold as the most valuable asset in the world. Launched in 2009 by an anonymous developer with the pseudonym “Satoshi Nakamoto,” its goal is to develop a trustless, permissionless, and decentralized peer-to-peer system that does not need a third-party financial institution for transactions.

Père des actifs numériques et de la crypto-monnaie, Bitcoin est l'ancêtre d'une industrie de plusieurs milliards de dollars qui devrait retourner l'or comme l'atout le plus précieux du monde. Lancé en 2009 par un développeur anonyme avec le pseudonyme «Satoshi Nakamoto», son objectif est de développer un système peer-to-peer sans confiance, sans autorisation et décentralisé qui n'a pas besoin d'une institution financière tierce pour les transactions.

History:

Histoire:

Function: Being the first crypto asset, Bitcoin was initially meant to be a currency for peer-to-peer transactions. As its value grew over time, it became a store of value due to its strict supply of 21 million that can’t be minted further. Additionally, since Bitcoin has grown from being a currency for peer-to-peer transactions, Bitcoin Cash ($BCH) became the alternative. However, like any other asset, people may transact using Bitcoin to this day.

Fonction: Étant le premier actif cryptographique, Bitcoin était initialement censé être une monnaie pour les transactions entre pairs. À mesure que sa valeur augmentait au fil du temps, il est devenu un magasin de valeur en raison de son approvisionnement strict de 21 millions qui ne peut pas être frappé davantage. De plus, étant donné que Bitcoin est passé de la monnaie pour les transactions entre pairs, Bitcoin Cash ($ BCH) est devenu l'alternative. Cependant, comme tout autre atout, les gens peuvent transformer en utilisant le bitcoin à ce jour.

Culture: If anything, Bitcoin is the genesis asset of cryptocurrency. While other cryptocurrencies are called “tokens”, Bitcoin is a valuable asset that does not face the same scrutiny, volatility, and criticism compared to other tokens. Despite the FUD (fear, uncertainty, doubt), Bitcoin will most likely be the only cryptocurrency that will never go extinct and will always be the top cryptocurrency by market capitalization of all time.

Culture: Si quoi que ce soit, le bitcoin est l'atout Genesis de la crypto-monnaie. Alors que d'autres crypto-monnaies sont appelées «jetons», le bitcoin est un atout précieux qui ne fait pas face au même examen, la même volatilité et la critique par rapport aux autres jetons. Malgré le FUD (peur, incertitude, doute), le bitcoin sera très probablement la seule crypto-monnaie qui ne sera jamais éteinte et sera toujours la principale crypto-monnaie par capitalisation boursière de tous les temps.

Bitcoin’s influence started to creep from tech evangelist, to retail, small businesses, and eventually reaching larger markets such as billionaires, private financial institutions, and even entire governments. With the recent approval of the Bitcoin ETFs in Jan 2024, Bitcoin has legitimized itself to the world as a robust and progressive asset class.

L'influence de Bitcoin a commencé à passer de l'évangéliste technologique, au commerce de détail, aux petites entreprises et a finalement atteint des marchés plus importants tels que des milliardaires, des institutions financières privées et même des gouvernements entiers. Avec l'approbation récente des ETF Bitcoin en janvier 2024, Bitcoin s'est légitimé dans le monde en tant que classe d'actifs robuste et progressive.

Before continuing onto the next section, I encourage everyone to take some time to read through Bitcoin’s simplified whitepaper: https://bitcoin.org/bitcoin.pdf

Avant de continuer sur la section suivante, j'encourage tout le monde à prendre le temps de lire le livre blanc simplifié de Bitcoin: https://bitcoin.org/bitcoin.pdf

Majors

Major cryptocurrencies, also known as blue-chip cryptos, are your alternative tokens that lay the foundation of an ecosystem supported by their technology. These are usually layer-1 tokens that provide a way for builders to develop projects on their network, allowing consumers to interact with the ecosystem with a wide array of products. Prime examples of these majors are:

Les principales crypto-monnaies, également connues sous le nom de cryptos de premier ordre, sont vos jetons alternatifs qui jettent les bases d'un écosystème soutenu par leur technologie. Ce sont généralement des jetons de couche 1 qui fournissent aux constructeurs un moyen de développer des projets sur leur réseau, permettant aux consommateurs d'interagir avec l'écosystème avec un large éventail de produits. Les principaux exemples de ces majors sont:

Here are a few contenders for this spot, but not officially recognized by the entire crypto ecosystem:

Voici quelques prétendants à cet endroit, mais pas officiellement reconnu par l'ensemble de l'écosystème de la cryptographie:

Participants of these ecosystems have majors as their “capital-preservation” token, usually compromising the largest slice in their portfolios. Once the values of these major tokens increase, a flow of liquidity occurs into smaller market cap tokens in their respective ecosystems as the majority of traders both speculate and increase their aversion to risk in order to chase higher gains.

Les participants de ces écosystèmes ont des majors comme tunchs de «préservation de capital», compromettant généralement la plus grande tranche de leurs portefeuilles. Une fois que les valeurs de ces jetons majeurs augmentent, un flux de liquidité se produit en jetons à cadavure boursière plus petits dans leurs écosystèmes respectifs, car la majorité des commerçants spéculent et augmentent leur aversion à risque afin de chasser des gains plus élevés.

The longevity of these major tokens stand the test of time and will usually remain relevant in the next bull markets until proven otherwise. This is because of their nature to have a particularly high market capitalization, as most of these major blue-chip tokens are in the top 10 cryptocurrencies.

La longévité de ces jetons majeurs résiste à l'épreuve du temps et restera généralement pertinent sur les prochains marchés de taureaux jusqu'à prouvé le contraire. Cela est dû à leur nature pour avoir une capitalisation boursière particulièrement élevée, car la plupart de ces principaux jetons de puce bleu figurent dans le top 10 des crypto-monnaies.

Altcoins

Altcoins, or alternative coins, are simply crypto tokens that are NOT Bitcoin nor stablecoins. Yes, even blue-chip tokens such as Ethereum and Solana are considered altcoins. Altcoins are seen as a way to stack more Bitcoin by potentially expanding your portfolio at a pace that is greater than Bitcoin. Altcoins are segmented into different narratives and brackets.

Les altcoins, ou pièces alternatives, sont simplement des jetons cryptographiques qui ne sont pas du bitcoin ni des stablecoins. Oui, même les jetons de puce bleu tels que Ethereum et Solana sont considérés comme des altcoins. Les altcoins sont considérés comme un moyen d'empiler plus de Bitcoin en élargissant potentiellement votre portefeuille à un rythme supérieur à Bitcoin. Les altcoins sont segmentés en différents récits et supports.

Narratives such as: Layer-1; Layer-2; Decentralized Finance (DeFi); Artificial Intelligence (AI); Decentralized Physical Infrastructure (DePIN); Decentralized Science (DeSci); Real-World Assets (RWA); Centralized Exchange Tokens; GameFi; Memecoins; and many more.

Des récits tels que: couche 1; Couche 2; Finance décentralisée (DEFI); Intelligence artificielle (IA); Infrastructure physique décentralisée (Depin); Science décentralisée (DESCI); Actifs réels (RWA); Jetons d'échange centralisés; GameFi; Memecoins; Et bien d'autres.

These narratives have a basket of altcoins ranging from its own sub-major and microcap gems. Despite being in the same narratives, one must be weary in what bracket they belong to based on their market capitalization. In my opinion, these brackets are:

Ces récits ont un panier d'altcoins allant de ses propres joyaux inférieurs et microcap. En dépit d'être dans les mêmes récits, il faut être fatigué dans le support auquel ils appartiennent en fonction de leur capitalisation boursière. À mon avis, ces supports sont:

Large caps: These are your altcoins that are in the top 10 or 20 in terms of market capitalization. Most of these tokens have a thriving ecosystem of their own. Stable, but does not have the same potential to increase your wealth tenfold compared to other tokens.

Grands capuchons: ce sont vos altcoins qui figurent dans les 10 ou 20 premiers en termes de capitalisation boursière. La plupart de ces jetons ont leur propre écosystème florissant. Stable, mais n'a pas le même potentiel pour augmenter le décuplé de votre richesse par rapport aux autres jetons.

Mid caps: To me, altcoins that are between $2 billion and $500 million are mid-cap tokens. These are tokens that are still relevant and have some potential to compound your wealth. These also contain your sub-majors such as how $ONDO is to the RWA sector and $FET is to the AI sector.

Caps moyens: Pour moi, les altcoins entre 2 milliards et 500 millions de dollars sont des jetons à mi-capuchon. Ce sont des jetons qui sont toujours pertinents et qui ont un certain potentiel pour aggraver votre richesse. Ceux-ci contiennent également vos sous-majors, comme la façon dont $ ONDO est pour le secteur RWA et $ FET est pour le secteur de l'IA.

Small caps: Small caps are

Petites capuchons: les petites capuchons sont