Pouvez-vous expliquer la différence entre la marge croisée et la marge isolée sur Kucoin?

Comprendre le trading sur la marge sur Kucoin

Le commerce de marge sur Kucoin permet aux commerçants d'emprunter des fonds pour augmenter leur position commerciale au-delà de leur capital réel. Cette forme de trading à effet de levier peut amplifier à la fois les gains et les pertes. Kucoin propose deux modes de marge distincts: la marge croisée et la marge isolée . Chaque mode gère les risques et les garanties différemment, et la compréhension des différences est essentielle pour une gestion efficace des risques. Les commerçants doivent choisir le mode approprié en fonction de leur stratégie, de leur tolérance au risque et de leur taille de position.

Le mécanisme central derrière les deux modes consiste à emprunter des actifs au bassin de marge de Kucoin. Cependant, la façon dont les fonds empruntés et les garanties sont traités varie considérablement entre les deux. Le choix entre eux a un impact sur la façon dont les liquidations se produisent, la quantité de votre compte est en danger et comment l'effet de levier est appliqué.

Qu'est-ce que la marge isolée?

En mode marge isolé , chaque paire de trading fonctionne avec un solde de marge dédié. Cela signifie que les fonds empruntés et les garanties pour une position spécifique sont limités à cette position uniquement. Si vous ouvrez une position longue sur BTC / USDT en utilisant une marge isolée, seuls les actifs alloués à ce commerce sont utilisés comme garantie.

• Vous définissez manuellement le niveau de levier pour chaque position, qui reste fixé pour ce commerce.
• Le prix de liquidation est calculé sur la base des garanties isolées et de la taille de la position.
• Si le marché se déplace contre votre position et atteint le prix de liquidation, seule la marge allouée à ce commerce est perdue.
• Vous pouvez ajuster le montant de la marge pendant le commerce en ajoutant ou en réduisant les fonds de cette position spécifique.

Ce mode fournit un contrôle précis des risques , car les pertes sont limitées à la marge attribuée au commerce individuel. Il convient particulièrement aux commerçants qui souhaitent gérer plusieurs positions indépendamment et éviter les liquidations en cascade dans leur portefeuille.

Comment fonctionne la marge croisée sur Kucoin

Cross Margin utilise l'ensemble de votre solde disponible dans le compte de marge comme garantie pour toutes les positions ouvertes. Au lieu d'isoler les fonds par métier, Kucoin agrége tous les actifs éligibles pour soutenir vos positions à effet de levier. Cela crée un bassin de garantie partagé.

• Le système alloue automatiquement les fonds de votre portefeuille de marge pour couvrir les pertes potentielles dans toutes les positions.
• L'effet de levier est dynamique et non fixe par commerce; Il s'ajuste en fonction de votre capital total et de votre dette.
• Lorsqu'une position fait face à des pertes, le système tire du solde global du compte pour éviter la liquidation.
• Si la capitaux propres du compte total tombe en dessous du niveau de marge de maintenance, une liquidation de marge croisée se produit, affectant potentiellement toutes les positions.

Ce mode peut aider à prévenir les liquidations prématurées pendant la volatilité temporaire du marché, car le système utilise tous les fonds disponibles pour soutenir les positions. Cependant, cela augmente également le risque de perdre une plus grande partie de votre compte si plusieurs positions s'affrontent simultanément.

Différences clés dans la gestion des risques

La principale distinction entre les deux modes réside dans l'exposition au risque et l'utilisation des garanties .

• Avec une marge isolée , la perte maximale est limitée à la marge initiale allouée. Cela facilite le calcul du risque par métier.
• Avec la marge croisée , la perte potentielle peut s'étendre à l'ensemble de l'équilibre du portefeuille de ma marge, ce qui le rend plus risqué sur les marchés volatils.
• En mode isolé, une liquidation à position unique n'affecte pas d'autres métiers.
• En mode transversal, un rabattement grave dans une position peut déclencher une réaction en chaîne, ce qui a un impact sur la santé de toutes les autres positions.

Les commerçants qui préfèrent le contrôle étroit au risque par métier choisissent généralement une marge isolée. Ceux qui veulent de la flexibilité et de la résilience lors des oscillations de prix à court terme peuvent opter pour une marge croisée, en acceptant le risque plus large.

Configuration du mode de marge sur Kucoin: guide étape par étape

Pour basculer entre la marge croisée et la marge isolée sur Kucoin, suivez ces étapes:

• Connectez-vous à votre compte Kucoin et accédez à la section [Trading de marge].
• Sélectionnez la paire de trading que vous souhaitez échanger, comme BTC / USDT.
• Localisez la bascule du mode de marge, généralement affichée près du sélecteur de levier.
• Cliquez pour basculer entre le mode isolé et croisé .
• Confirmez le changement si invité; Notez que la commutation peut nécessiter la fermeture des positions existantes si elle est incompatible.
• Pour une marge isolée, définissez le multiplicateur de levier souhaité (par exemple, 3x, 5x) avant d'ouvrir un poste.
• Déposez les fonds dans votre portefeuille de marge si votre solde est insuffisant.
• Transférer les actifs de votre compte principal vers le compte de marge à l'aide de la fonction [Transfer].
• Assurer que l'équilibre suffisant est alloué, en particulier en mode isolé, où chaque position est indépendante.

Il est essentiel de revérifier le mode avant de passer une commande, car le mauvais paramètre peut entraîner des liquidations inattendues ou une exposition excessive au risque.

Mécanique de liquidation dans les deux modes

La liquidation se produit lorsque les capitaux propres en position tombent en dessous de la marge de maintenance requise. Le processus diffère entre les modes.

En marge isolée :

• Chaque position a son propre prix de liquidation , visible sur l'interface de trading.
• Seule la marge attribuée à ce commerce est liquidée.
• D'autres positions restent non affectées même si l'on est liquidé.
• Vous pouvez ajouter manuellement la marge pour repousser le prix de liquidation plus loin.

En marge croisée :

• Le système calcule une marge de maintenance du compte total en fonction de toutes les positions ouvertes.
• La liquidation se produit lorsque l' équité totale sur toutes les positions tombe en dessous de ce seuil.
• L'ensemble du portefeuille de marge peut être partiellement ou entièrement liquidé pour couvrir les dettes.
• Parce que toutes les positions partagent des garanties, une décision nette sur un marché peut compromettre les autres.

La compréhension de ces mécanismes aide les commerçants à établir des niveaux appropriés de stop-loss et à gérer le levier judicieusement.

Questions fréquemment posées

Puis-je passer de la marge isolée à la marge tout en maintenant une position? Non, vous ne pouvez pas changer de modes de marge tout en maintenant une position isolée ouverte. Vous devez d'abord fermer la position, puis modifier le mode. Tenter de changer sans fermer peut entraîner des erreurs ou une liquidation forcée.

La marge croisée utilise-t-elle automatiquement tous mes fonds de compte? Oui, en mode marge croisée, tous les soldes disponibles dans votre portefeuille de marge sont utilisés comme garantie potentielle. Cela comprend USDT, BTC, ETH et d'autres actifs pris en charge, selon la paire de trading.

Comment l'intérêt est-il facturé dans les deux modes de marge? Les intérêts sont facturés sur les fonds empruntés en fonction du montant et de la durée du prêt, quel que soit le mode de marge. Les taux varient selon les actifs et sont calculés toutes les heures. Vous pouvez afficher les tarifs actuels dans la section d'emprunt de l'interface de marge.

Puis-je utiliser différents modes de marge pour différentes paires de trading sur Kucoin? Oui, Kucoin vous permet de définir une marge isolée pour une paire de trading et de croiser une marge pour une autre. Chaque paire peut être configurée indépendamment, vous donnant une flexibilité dans la gestion des risques sur divers marchés.