Was ist ein Relative-Stärke-Index (RSI)?

Was ist ein Relative-Stärke-Index (RSI)?

1. Übersicht

Der Relative Strength Index (RSI) ist ein technischer Analyseindikator, mit dem das Ausmaß der jüngsten Preisänderungen eines Wertpapiers oder einer Währung gemessen wird. Es handelt sich um einen Momentum-Indikator, der Händlern hilft, potenzielle Trendumkehrungen oder überkaufte/überverkaufte Bedingungen zu erkennen.

2. Formel

Der RSI wird nach folgender Formel berechnet:

 RSI = 100 - 100 / (1 + RS)

Wo:

• RS ist der durchschnittliche Gewinn/durchschnittliche Verlust

3. Interpretation

Der RSI-Wert reicht von 0 bis 100:

• Überkaufter Bereich: RSI-Werte über 70 weisen darauf hin, dass das Wertpapier möglicherweise überkauft ist und eine Korrektur erforderlich ist.
• Überverkaufter Bereich: RSI-Werte unter 30 deuten darauf hin, dass das Wertpapier möglicherweise überverkauft ist und das Potenzial für eine Erholung besteht.
• Neutrale Zone: RSI-Werte zwischen 30 und 70 weisen darauf hin, dass der Trend nicht klar definiert ist.

4. Nutzung

Händler nutzen RSI auf folgende Weise:

• Trendumkehrungen: RSI-Divergenzen können auf mögliche Trendumkehrungen hinweisen. Wenn die Preisbewegung ein neues Hoch erreicht, der RSI jedoch nicht, handelt es sich um eine rückläufige Divergenz und umgekehrt.
• Überkaufte/überverkaufte Bedingungen: Das Erkennen von überkauften oder überverkauften Bedingungen kann Händlern dabei helfen, volatilen Märkten, die möglicherweise eine Korrektur erfordern, nicht nachzujagen.

• Handelsstrategien: RSI kann in verschiedene Handelsstrategien integriert werden, wie zum Beispiel:

  • Kauf, wenn der RSI 30 überschreitet
  • Verkauf, wenn der RSI unter 70 fällt
  • Nutzung von RSI-Divergenzen zur Identifizierung potenzieller Handelsmöglichkeiten

5. Vorteile

• Bietet Einblicke in die Marktstimmung und -dynamik.
• Hilft bei der Identifizierung potenzieller Trendumkehrungen und überkaufter/überverkaufter Bedingungen.
• Kann für eine verbesserte Analyse mit anderen technischen Indikatoren kombiniert werden.

6. Einschränkungen

• Der RSI ist ein nachlaufender Indikator, das heißt, er reagiert auf Preisbewegungen, nachdem diese bereits eingetreten sind.
• In volatilen oder seitwärts gerichteten Märkten kann es anfällig für falsche Signale sein.
• RSI sollte nicht als alleiniges Entscheidungsinstrument verwendet werden, sondern in Verbindung mit anderen Analysemethoden.