Wie prüfe ich das offene Interesse an Binance-Futures? Warum ist es wichtig?

So greifen Sie auf Open Interest-Daten auf Binance zu

1. Melden Sie sich bei Ihrem Binance-Konto an und navigieren Sie über die obere Navigationsleiste zum Abschnitt „Futures“.

2. Wählen Sie je nach Kontrakttyp, den Sie analysieren möchten, entweder USDⓈ-M-Futures oder COIN-M-Futures aus.

3. Wählen Sie aus der Marktliste ein bestimmtes Handelspaar wie BTC/USDT oder ETH/USDT aus.

4. Scrollen Sie nach unten zum Diagrammbereich, wo unter dem Preisdiagramm ein spezielles Feld mit der Bezeichnung „Open Interest“ erscheint.

5. Klicken Sie auf die Schaltfläche „Details“ neben dem Open Interest-Widget, um historische Daten, Finanzierungsraten und Aufschlüsselungen des Long/Short-Verhältnisses anzuzeigen.

6. Verwenden Sie die Zeitbereichsauswahl, um für die Trendanalyse zwischen 1H-, 24H-, 7D- und 30D-Ansichten umzuschalten.

Was Open Interest über die Marktstimmung verrät

1. Ein anhaltender Anstieg des Open Interest bei gleichzeitig steigenden Preisen signalisiert eine starke Überzeugung der Long-Positionen und eine mögliche Fortsetzung des Aufwärtstrends.

2. Ein sinkendes Open Interest während einer Preisrally deutet auf eine schwächere Beteiligung und eine mögliche Erschöpfung der Bewegung hin.

3. Eine starke Ausweitung des Open Interest während einer Seitwärtskonsolidierung geht häufig einer Ausbruchsvolatilität in beide Richtungen voraus.

4. Der plötzliche Rückgang des offenen Interesses nach einer starken Preisumkehr spiegelt Massenliquidationsereignisse und den Verlust der Richtungspositionierung wider.

5. Divergenz zwischen Preis und Open Interest – wie z. B. neue Höchststände des BTC/USDT-Preises bei flachem oder fallendem Open Interest – deutet auf eine geringe Liquidität und eine fragile Dynamik hin.

Interpretation des offenen Interesses im Zusammenhang mit Liquidationen

1. Ein hohes offenes Interesse, das sich in der Nähe wichtiger Unterstützungs- oder Widerstandsniveaus konzentriert, erhöht die Wahrscheinlichkeit kaskadierender Liquidationen, wenn sich der Preis diesen Zonen nähert.

2. Wenn bei einer bestimmten Preisstufe das Long-Open-Interest dominiert, kann eine Abwärtsbewegung aggressive Short-Squeeze auslösen, sobald Stopps erreicht werden.

3. Short-dominante Open-Interest-Cluster unterhalb des aktuellen Preises wirken als Magnetzonen für eine schnelle Abwärtsbeschleunigung aufgrund von Stop-Loss-Kaskaden.

4. Die Echtzeit-Liquidations-Heatmap von Binance überlagert die Verteilung der offenen Positionen mit den ausgeführten Liquidationsvolumina und deckt strukturelle Schwachstellen auf.

5. Das aggregierte offene Interesse aller unbefristeten BTC-Verträge überstieg am 4. August 2026 8,2 Milliarden US-Dollar, wobei über 62 % von Adressen mit Guthaben unter 10 BTC gehalten wurden – was auf ein hohes Einzelhandelsrisiko hinweist.

Vergleich des offenen Interesses an wichtigen Börsen

1. Zum 4. August 2026 meldete Binance einen offenen Gesamtbestand von 24,7 Milliarden US-Dollar für alle unbefristeten und vierteljährlichen Futures-Kontrakte.

2. Im Gegensatz dazu hielt Bybit 19,3 Milliarden US-Dollar, OKX 17,1 Milliarden US-Dollar und Bitget 13,8 Milliarden US-Dollar – Binance behielt seinen Vorsprung trotz behördlicher Kontrolle in mehreren Gerichtsbarkeiten.

3. Das ewige offene BTC/USDT-Interesse an Binance belief sich auf 6,4 Milliarden US-Dollar, was 25,9 % des weltweiten Gesamtbetrags für dieses Paar entspricht.

4. Das offene ETH/USDT-Interesse an Binance erreichte 2,1 Milliarden US-Dollar und lag damit leicht über den 2,05 Milliarden US-Dollar von Bybit – was die anhaltende Dominanz bei Ethereum-Derivaten unterstreicht.

5. Die börsenübergreifende Divergenz bei den Wachstumsraten der offenen Zinsen – Binance stieg im Wochenvergleich um 4,2 % gegenüber 1,7 % bei Bybit – deutet auf eine Verschiebung der Kapitalallokationspräferenzen professioneller Händler hin.

Häufig gestellte Fragen

Q1. Umfasst Open Interest sowohl Long- als auch Short-Positionen? Ja. Jeder offene Kontrakt hat einen Käufer und einen Verkäufer, sodass offene Positionen jedes Paar unabhängig von der Richtung nur einmal zählen.

Q2. Warum bleibt das offene Interesse manchmal unverändert, während das Handelsvolumen steigt? Dies geschieht, wenn Händler bestehende Positionen schließen und neue Positionen gleicher Größe eröffnen – die Nettopositionsänderung beträgt null, der Umsatz bleibt jedoch hoch.

Q3. Kann Open Interest manipuliert werden? Es kann nicht direkt gefälscht werden, da es aus Abwicklungsaufzeichnungen in der Kette und von der Börse vorgeschriebenen Margin-Protokollen und nicht aus selbst gemeldeten Kennzahlen abgeleitet wird.

Q4. Ist Open Interest dasselbe wie Finanzierungssatz? Nein. Der Finanzierungssatz ist ein regelmäßiger Zahlungsmechanismus zwischen Long- und Short-Positionen, um unbefristete Verträge an den Spotpreis zu binden. Open Interest misst die Positionsskala, nicht die Carry-Kosten.