Die 5 besten Tipps für Anfänger, die mit dem Futures-Handel beginnen.

Hebelwirkung und Marge verstehen

1. Die Hebelwirkung ermöglicht es Händlern, größere Positionen mit einem geringeren Kapitalbetrag zu kontrollieren, wodurch sowohl potenzielle Gewinne als auch Verluste erhöht werden.

2. Margin ist die Sicherheit, die erforderlich ist, um eine gehebelte Position zu eröffnen und aufrechtzuerhalten. Eine unzureichende Marge führt zur Liquidation.

3. Anfänger sollten mit einer geringen Hebelwirkung beginnen – etwa 2x oder 5x –, um das Risiko zu reduzieren und gleichzeitig das Preisverhalten und die Finanzierungsmechanismen zu erlernen.

4. Der isolierte Margin-Modus bietet im Vergleich zum Cross-Margin-Modus eine präzisere Risikokontrolle pro Trade und ist daher für neue Benutzer vorzuziehen.

5. Überwachen Sie Ihr Margin-Verhältnis immer in Echtzeit. Plattformen zeigen dies als Prozentsatz an – das Überschreiten von 100 % bedeutet ein unmittelbares Liquidationsrisiko.

Auswahl der richtigen Börse

1. Priorisieren Sie Börsen mit umfangreichen Auftragsbüchern, hoher Liquidität und nachgewiesener historischer Verfügbarkeit bei volatilen Marktereignissen.

2. Überprüfen Sie, ob die Plattform native USDT-Margin-Kontrakte oder nur Coin-Margin-Kontrakte unterstützt, da Abrechnungsunterschiede die PnL-Berechnung beeinflussen.

3. Überprüfen Sie vor der Einzahlung von Geldern transparente Gebührenstrukturen – einschließlich Abnehmer-/Herstellergebühren, Finanzierungsgebühren und Auszahlungskosten.

4. Stellen Sie sicher, dass die Börse zuverlässigen API-Zugriff, robuste Diagrammtools und reaktionsschnellen Kundensupport auf Englisch bietet.

5. Vermeiden Sie Plattformen, bei denen es an klaren regulatorischen Offenlegungen mangelt oder bei denen ungelöste Sicherheitsvorfälle in großen Krypto-Foren gemeldet werden.

Beherrschung der Risikomanagement-Tools

1. Setzen Sie Stop-Loss-Orders gewissenhaft ein – auch wenn sie manuell platziert werden –, um emotionale Entscheidungen bei schnellen Preisbewegungen zu verhindern.

2. Legen Sie Take-Profit-Niveaus fest, die auf technischen Widerständen oder Fibonacci-Erweiterungen basieren und nicht auf willkürlichen Preiszielen.

3. Um die Langlebigkeit zu gewährleisten, sollten Sie niemals mehr als 1–2 % des gesamten Handelskapitals einer einzelnen Futures-Position zuweisen.

4. Aktivieren Sie Warnungen zum automatischen Schuldenabbau und verfolgen Sie die Auswirkungen Ihrer Position auf die ADL-Warteschlange der Börse, um erzwungene Schließungen zu antizipieren.

5. Führen Sie ein spezielles Handelsjournal, in dem die Eingabelogik, Ausführungsfehler und der emotionale Zustand zum Zeitpunkt des Handels protokolliert werden.

Finanzierungssätze interpretieren

1. Die Finanzierungsraten spiegeln die Kosten für das Halten unbefristeter Verträge wider und werden alle 8 Stunden zwischen Long- und Short-Positionen gezahlt.

2. Eine positive Finanzierung weist darauf hin, dass Long-Positionen Short-Positionen auszahlen – oft ein Signal für eine optimistische Stimmung und eine mögliche Überdehnung.

3. Eine negative Finanzierung impliziert, dass Short-Positionen Long-Positionen auszahlen – was bei starken Abwärtstrends oder Kapitulationsphasen häufig vorkommt.

4. Anhaltend hohe absolute Finanzierungswerte (>0,1 % pro 8-Stunden-Zeitraum) deuten auf eine nicht nachhaltige Positionierung und eine mögliche Umkehrung des Mittelwertes hin.

5. Vermeiden Sie das Eingehen großer direktionaler Positionen kurz vor Finanzierungszeitstempeln, um unerwartete Abflüsse zu vermeiden.

Üben mit Demokonten

1. Die meisten seriösen Börsen bieten voll funktionsfähige Demoumgebungen mit Echtzeit-Marktdaten und simuliertem Orderabgleich.

2. Behandeln Sie den Demo-Handel mit der gleichen Disziplin wie den Live-Handel – wenden Sie identische Positionsgrößen, Einstiegsregeln und Ausstiegskriterien an.

3. Führen Sie mindestens 50 aufeinanderfolgende Trades mit unterschiedlichen Volatilitätsbedingungen durch, bevor Sie auf echtes Kapital umsteigen.

4. Testen Sie verschiedene Ordertypen – Limit, Market, Stop-Market und Post-only –, um das Ausführungsverhalten bei dünnen und dicken Orderbüchern zu beobachten.

5. Simulieren Sie Netzwerklatenz und Teilfüllungen manuell, um die Widerstandsfähigkeit gegenüber Ausführungsüberraschungen zu erhöhen.

Häufig gestellte Fragen

F: Was passiert, wenn meine Position liquidiert wird? Bei einer Liquidation wird Ihre Position von der Börse automatisch zum Insolvenzpreis geschlossen und die verbleibende Marge verfällt, um Verluste zu decken.

F: Kann ich eine Futures-Position auf unbestimmte Zeit halten? Ja, unbefristete Verträge haben kein Ablaufdatum, aber laufende Finanzierungszahlungen erfolgen alle 8 Stunden, was über längere Zeiträume zu Gewinneinbußen führen kann.

F: Warum schwankt mein nicht realisierter PnL, auch wenn sich der Preis kaum verändert hat? Nicht realisierte Gewinne und Verluste werden kontinuierlich auf der Grundlage des Markpreises (nicht des zuletzt gehandelten Preises) aktualisiert und berücksichtigen Indexpreis- und Spread-Anpassungen.

F: Benötige ich eine KYC-Verifizierung, um Futures zu handeln? Die meisten Tier-1-Börsen erfordern KYC für den Futures-Handel, insbesondere für Abhebungen und höhere Leverage-Stufen; Einige erlauben einen eingeschränkten Zugriff ohne vollständige Überprüfung, legen jedoch strenge Obergrenzen fest.