Wie wird der 100-fache Vertragshebel berechnet?

Durch die 100-fache Vertragshebelwirkung kann ein Händler eine Position im Wert des 100-fachen seiner ursprünglichen Investition kontrollieren, wodurch die Kaufkraft erhöht, aber auch potenzielle Verluste erhöht werden.

Dec 16, 2024 at 11:01 am

Wie wird der 100-fache Vertragshebel berechnet?

1. Vertragshebel verstehen

Contract Leverage ist eine Handelstechnik, die es Händlern ermöglicht, ihre potenziellen Gewinne zu steigern, indem sie sich Gelder von einem Broker oder einer Börse leihen. Dieses geliehene Kapital, auch Leverage genannt, vervielfacht effektiv die Kaufkraft des Händlers und ermöglicht es ihm, mit einer geringeren Investition eine größere Position zu kontrollieren.

2. Berechnung des 100-fachen Vertragshebels

Der 100-fache Vertragshebel, auch 100-facher Hebel genannt, bedeutet, dass ein Händler eine Position im Wert des 100-fachen seiner ursprünglichen Investition kontrollieren kann. Dieser Hebel wird typischerweise als Verhältnis ausgedrückt, beispielsweise 1:100, was bedeutet, dass der Händler für jeden Dollar seines eigenen Kapitals eine Position im Wert von 100 Dollar kontrollieren kann.

3. Formel zur Berechnung der Hebelwirkung

Die Formel zur Berechnung der Vertragshebelwirkung lautet wie folgt:

 Leverage = (Position Size / Margin)

Wo:

• Leverage ist die gewünschte Leverage Ratio
• Die Positionsgröße ist der Gesamtwert der Position
• Die Marge ist die Anfangsinvestition oder der vom Händler finanzierte Betrag

4. Beispielrechnung

Angenommen, ein Händler möchte einen Bitcoin (BTC)-Futures-Kontrakt im Wert von 10.000 US-Dollar mit 100-facher Hebelwirkung kaufen. Mithilfe der Formel können wir die erforderliche Marge wie folgt berechnen:

 Margin = Position Size / Leverage Margin = $10,000 / 100 Margin = $100

Daher müsste der Händler 100 $ als Margin hinterlegen, um eine BTC-Position im Wert von 10.000 $ zu kontrollieren.

5. Faktoren, die die Hebelwirkung beeinflussen

Die Verfügbarkeit und der maximale Hebel, den Börsen bieten, können abhängig von mehreren Faktoren variieren, darunter:

• Handelsinstrument: Für verschiedene Instrumente wie Kryptowährungen, Aktien und Rohstoffe können von der Börse unterschiedliche Leverage-Limits festgelegt werden.
• Risikotoleranz der Händler: Die Höhe der Hebelwirkung, die ein Händler zu nutzen bereit ist, sollte seiner Risikotoleranz und Handelserfahrung angemessen sein.
• Börsenvorschriften: Der Regulierungsrahmen einer Börse kann die den Händlern auferlegten Leverage-Limits beeinflussen.

6. Risiken einer hohen Hebelwirkung

Während die Hebelwirkung die Gewinne steigern kann, verstärkt sie auch potenzielle Verluste. Händler sollten sich der mit einer hohen Hebelwirkung verbundenen Risiken bewusst sein, darunter:

• Erhöhte Volatilität: Leverage kann die Marktvolatilität verstärken, da die erhöhte Positionsgröße den Händler anfälliger für Preisschwankungen macht.
• Margin Calls: Wenn sich der Markt gegen die Position des Händlers entwickelt, kann die Börse einen Margin Call ausstellen, der den Händler dazu zwingt, zusätzliche Mittel einzuzahlen, andernfalls droht ihm die Liquidation.
• Emotionaler Handel: Eine hohe Hebelwirkung kann zu emotionalem Handel führen, da Händler möglicherweise versucht sind, an verlorenen Positionen festzuhalten, in der Hoffnung, ihre Verluste auszugleichen.