Was ist eine lange Position in Futures?

Die Grundlagen einer langen Position verstehen

Eine lange Position in Futures bedeutet, dass ein Anleger einverstimmt, ein bestimmtes Vermögenswert wie Bitcoin, Gold oder Öl zu einem festgelegten Preis für die Lieferung zu einem zukünftigen Zeitpunkt zu kaufen. Der Käufer geht davon aus, dass der Marktpreis des Vermögenswerts steigen wird, bevor der Vertrag abläuft. Wenn der Preis steigt, profitiert der Anleger durch Verkauf des Vertrags oder des zugrunde liegenden Vermögenswerts zum höheren Marktwert. Dies ist der Kernmechaniker, der auf dem Futures -Markt lange Zeit läuft.

• Der Anleger schließt einen Vertrag zum Kauf zu einem Festpreis ab
• Die Position profitiert, wenn der Marktpreis den Vertragspreis übersteigt
• Das Risiko liegt im Preis des Vermögenswerts unter dem vereinbarten Niveau

  Wie ein langer Futures -Vertrag funktioniert

  Futures Contracts sind standardisierte Vereinbarungen, die an regulierten Börsen wie CME oder Binance Futures gehandelt werden. Wenn Sie eine lange Position öffnen:
• Sie verpflichten sich, das Vermögenswert zu einem vorgegebenen Preis zu kaufen (der „Futures -Preis“)
• Es ist keine physische Lieferung erforderlich, es sei denn, Sie halten den Vertrag bis zur Ablauf
• Sie können die Position frühzeitig schließen, indem Sie eine entgegengesetzte (kurze) Position derselben Größe einnehmen
• Gewinne oder Verluste werden basierend auf der Differenz zwischen Eintritts- und Ausstiegspreisen berechnet

  Wenn Sie beispielsweise einen Bitcoin -Futuresvertrag für 60.000 US -Dollar abschließen und bei 65.000 USD abschließen, beträgt Ihr Gewinn 5.000 USD pro Vertrag (minus Gebühren). Dies wird auf den meisten Plattformen in bar besiedelt.

  Schritt-für-Schritt-Anleitung zum Öffnen einer langen Position

  Eine lange Position in Crypto -Futures zu eröffnen:
• Melden Sie sich bei Ihrer Futures -Handelsplattform (z. B. Binance, Bybit oder Kraken Futures) an
• Navigieren Sie zum Futures Trading -Abschnitt und wählen Sie den Vermögenswert (z. B. BTC/USDT) aus
• Wählen Sie den Vertragstyp: Perpetual oder vierteljährlich
• Stellen Sie Ihren Hebel (z. B. 10x, 20x) ein - dies vergrößert sowohl Gewinne als auch Verluste
• Geben Sie den Betrag ein, den Sie handeln möchten (in USD oder Verträgen)
• Wählen Sie "kaufen" oder "lang" als Bestellentyp
• Bestätigen Sie die Bestellung - Ihre Position ist jetzt aktiv

  Überprüfen Sie immer den Liquidationspreis, bevor Sie dies bestätigen. Wenn sich der Markt gegen Sie bewegt und diesen Preis trifft, wird Ihre Position automatisch geschlossen, um weitere Verluste zu verhindern.

  Risiken und Margenanforderungen

  Es ist nicht risikofrei, lange in Futures zu gehen. Sie müssen die anfängliche Marge veröffentlichen, was einem Prozentsatz des Gesamtvertragswerts ist (z. B. 5% für den 20 -fachen Hebel). Dies wirkt als Sicherheit.
• Wenn der Markt sinkt, nimmt Ihr Eigenkapital ab
• Wenn Eigenkapital unter die Wartungsmarge fällt, erhalten Sie einen Margin -Aufruf
• Das Versäumnis bei Fonds kann zu einer erzwungenen Liquidation führen

  Zum Beispiel beträgt Ihre anfängliche Marge mit 10 -facher Hebel auf einer Position von 10.000 US -Dollar 1.000 US -Dollar. Ein Rückgang des Preisvermögens um 10% löscht Ihre gesamte Marge aus. Das Verständnis dieses Risikos ist vor dem Handel kritisch.

  Unterschied zwischen langen und kurzen Positionen

  Eine lange Position profitiert von steigenden Preisen, während ein kurzer Positionspreis von sinkende Preise profitiert. In einer langen:
• Sie kaufen zuerst, verkaufen später
• Sie profitieren, wenn der Markt steigt
• Ihr maximaler Verlust ist der anfängliche Rand, wenn er liquidiert ist

  In einem kurzen:

  • Sie verkaufen zuerst, kaufen später
  • Sie profitieren, wenn der Markt sinkt
  • Unbegrenzte Verluste sind möglich, wenn der Preis unerwartet aufsteigt

  Die Wahl zwischen Long und Short hängt von Ihren Marktaussichten ab - nicht nur Spekulationen, sondern die Analyse von Trends, Finanzierungsraten und Makrobedingungen.

  Häufige Missverständnisse über lange Futures -Positionen

  Einige Händler glauben, dass lange Futures nur für bullische Märkte sind. Das ist nicht ganz wahr. Selbst bei seitlichen oder leicht bärischen Bedingungen können Händler mit:
• Finanzierungsrate Arbitrage - positive Finanzierungszahlungen während des Langverhaltens erhalten
• Absicherung - Schützen Sie Spot -Holdings vor dem Abwärtsrisiko
• Skalping - Eröffnen und Schließen von langen Positionen innerhalb von Minuten für kleine Gewinne

  Viele verwechseln auch lange Positionen mit dem Kauf von Spots. Im Gegensatz zu Ort ermöglichen Futures die Hebelwirkung und erfordern nicht den Besitz des Vermögenswerts im Voraus.

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  FAQs

  F: Kann ich auf unbestimmte Zeit eine lange Futures -Position halten? A: In ewigen Futures -Verträgen, ja, Sie können alle 8 Stunden, solange Sie Finanzierungsgebühren bezahlen oder erhalten. Für vierteljährliche Futures müssen Sie vor Ablauf die Position schließen oder überrollen.

  F: Was passiert, wenn ich meine lange Position vor Ablauf nicht schließe? A: Wenn es sich um einen vierteljährlichen Vertrag handelt, wird die Börse sie automatisch in bar basierend auf dem endgültigen Abrechnungspreis begleichen. Sie werden das physische Vermögenswert nicht erhalten, es sei denn, es handelt sich um einen lieferbaren Vertrag (selten in Krypto).

  F: Muss ich den Vermögenswert besitzen, um eine lange Futures -Position zu eröffnen? A: Nein. Futures sind Derivatverträge. Sie benötigen nur eine ausreichende Marge in Ihrem Konto. Sie spekulieren über die Preisbewegung - nicht die tatsächliche Münze zu kaufen.

  F: Wie wird der Gewinn in einem langen Futures -Handel berechnet? A: Gewinn = (Ausgangspreis - Eintrittspreis) × Positionsgröße. Wenn Sie beispielsweise bei einem Abschluss von 60.000 USD und einem Abschluss von 63.000 USD für 1 BTC -Vertrag einen Gewinn von 3.000 USD (gegebenenfalls abzüglich Gebühren und Finanzierungskosten) erhalten.