Wie hoch ist die Overnight-Gebühr für CoinEx-Verträge?

Die Übernachtfinanzierungsraten für CoinEx-Kontrakte ergeben sich aus Zinsunterschieden und der Marktstimmung, beeinflussen die Kosten für das Halten offener Positionen und wirken sich auf Handelsstrategien aus.

Nov 26, 2024 at 02:52 pm

Verständnis der Übernachtfinanzierungsraten in CoinEx-Verträgen

Einführung

Die Übernachtfinanzierungsraten spielen in der komplexen Welt des Kryptowährungsvertragshandels eine entscheidende Rolle. Diese Sätze bestimmen die Gebühren, die Händlern für das Halten offener Positionen über Nacht entstehen, und dienen als entscheidender Faktor für das Risiko- und Rentabilitätsmanagement. Dieser Artikel befasst sich mit den Übernachtungsgebühren für CoinEx-Kontrakte und bietet einen umfassenden Leitfaden zu deren Berechnung, Auswirkungen und Implikationen für Händler.

Erkundung der Mechanismen von Übernachtungsgebühren

Übernachtgebühren werden auf Kontraktpositionen erhoben, die am Ende jedes Handelstages zu einem bestimmten, von der Börse festgelegten Zeitpunkt offen gehalten werden. CoinEx bestimmt diese Abwicklungszeit basierend auf dem dem Vertrag zugrunde liegenden Vermögenswert und den Marktbedingungen.

Der Übernachtfinanzierungssatz wird mithilfe eines Finanzierungsratenindex berechnet, der aus der Zinsdifferenz zwischen dem unbefristeten Vertrag und dem zugrunde liegenden Spotmarkt abgeleitet wird. Positive Finanzierungsraten deuten darauf hin, dass die Nachfrage nach dem unbefristeten Kontrakt höher ist als nach dem Spotmarkt, was dazu führt, dass Long-Positionen (Käufer) Gebühren an Short-Positionen (Verkäufer) zahlen. Negative Zinssätze deuten auf das Gegenteil hin: Short-Kurse zahlen Long-Kurse.

Berechnung der Übernachtungsgebühren

Die Overnight-Gebühr für einen CoinEx-Vertrag wird nach folgender Formel ermittelt:

 Overnight Fee = (Overnight Funding Rate Index / 365) * (Contract Value / 8)

• Overnight Funding Rate Index: Der von CoinEx basierend auf den Marktbedingungen und der Zinsdifferenz zwischen dem unbefristeten Vertrag und dem zugrunde liegenden Spotmarkt festgelegte Zinssatz.
• Kontraktwert: Der Nominalwert des Kontrakts, berechnet als Kontraktgröße multipliziert mit dem aktuellen Marktpreis des Basiswerts.
• 8: Die Anzahl der Stunden an einem Handelstag.

Faktoren, die die Übernachtfinanzierungsraten beeinflussen

Mehrere Faktoren beeinflussen den Index der Übernachtfinanzierungsrate bei CoinEx-Verträgen:

• Zinsdifferenz: Der Haupttreiber der Finanzierungszinsen ist die Zinsdifferenz zwischen dem unbefristeten Vertrag und dem zugrunde liegenden Spotmarkt.
• Marktstimmung: Eine stark optimistische Stimmung erhöht die Nachfrage nach unbefristeten Verträgen, was zu positiven Finanzierungsraten und Gebühren für Long-Positionen führt.
• Carry Trade: Händler, die Carry-Trade-Möglichkeiten suchen, indem sie Long-Positionen in unbefristeten Verträgen mit niedrigen Kassazinsen halten, tragen zu positiven Finanzierungsraten bei.
• Arbitrage: Schiedsrichter nutzen Preisineffizienzen zwischen dem unbefristeten Vertrag und seinem Spot-Gegenstück aus und wirken sich so auf die Finanzierungssätze aus.

Auswirkungen von Übernachtungsgebühren auf Handelsstrategien

Übernachtfinanzierungsraten können erhebliche Auswirkungen auf Handelsstrategien haben:

• Risikomanagement: Händler müssen die Finanzierungsraten berücksichtigen, wenn sie potenzielle Risiken und Positionsgrößen bewerten. Hohe Finanzierungsraten können die Verluste bei Long-Positionen verschärfen und die Gewinne bei Short-Positionen steigern.
• Scalping: Übernachtfinanzierungsraten können sich auf Scalping-Strategien auswirken und beeinflussen, wo Händler Positionen eingehen und verlassen.
• Trendhandel: Übernachtgebühren können die Entscheidungen von Trendhändlern beeinflussen, da sie es möglicherweise vorziehen, Positionen zu schließen oder den Hebel anzupassen, um die Auswirkungen ungünstiger Finanzierungssätze abzumildern.
• Absicherung: Übernachtfinanzierungssätze können ein Faktor bei Absicherungsstrategien sein, da sie sich auf die Kosten für die Aufrechterhaltung abgesicherter Positionen auswirken können.

Abschluss

Das Verständnis der Übernachtungsgebühren ist für den erfolgreichen Handel mit Kryptowährungskontrakten auf CoinEx von entscheidender Bedeutung. Durch sorgfältige Berücksichtigung der Dynamik der Finanzierungssätze können Händler ihre Entscheidungsfindung verbessern, Risiken effektiv verwalten und ihre Handelsstrategien optimieren.