Wie berechnet man den erzwungenen Liquidationspreis für Kraken -Vertrag? Welches Margenverhältnis wird ausgelöst?

Um das Risiko für Kraken zu verwalten, berechnen Sie den erzwungenen Liquidationspreis anhand des Einstiegspreises, der Hebelwirkung und der Wartungsmarge. Überwachen Sie Ihr Randverhältnis genau, um Liquidation zu vermeiden.

May 03, 2025 at 09:57 pm

Verstehen, wie der erzwungene Liquidationspreis für die Futures -Verträge von Kraken und das damit verbundene Margenverhältnis, das dieses Ereignis auslöst, für jeden Händler von entscheidender Bedeutung ist, die ihr Risiko effektiv verwalten möchten. In diesem Artikel wird Sie durch den Prozess der Berechnung des erzwungenen Liquidationspreises führen, die daraus resultierenden Margenverhältnisse erläutern und detaillierte Einblicke in die Mechanik des Futures Trading Systems von Kraken geben.

Kraken -Futures -Verträge verstehen

Kraken , eine prominente Kryptowährungsbörse, bietet Futures -Verträge an, mit denen Händler über die zukünftigen Preisbewegungen verschiedener Kryptowährungen spekulieren können. Diese Verträge werden gehebelt, was bedeutet, dass Händler eine größere Position mit einem geringeren Kapitalbetrag kontrollieren können. Diese Hebelwirkung führt jedoch auch das Risiko einer erzwungenen Liquidation ein, wenn sich der Markt gegen die Position des Händlers bewegt.

Was ist erzwungene Liquidation?

Die erzwungene Liquidation tritt auf, wenn der Wert der Position eines Händlers auf ein Niveau sinkt, in dem der Austausch für notwendig hält, die Position zu schließen, um weitere Verluste zu verhindern. Dies wird normalerweise ausgelöst, wenn das Randverhältnis unter einen bestimmten Schwellenwert fällt, der durch den Austausch festgelegt wird. Das Verständnis dieser Schwelle ist für die effektive Behandlung des Risikos von wesentlicher Bedeutung.

Berechnung des erzwungenen Liquidationspreises für Kraken

Um den erzwungenen Liquidationspreis für Kraken zu berechnen, müssen Sie mehrere Faktoren berücksichtigen, einschließlich des Eintrittspreises, des verwendeten Hebels und der Wartungsmargeanforderung. Hier finden Sie eine Schritt-für-Schritt-Anleitung zum Berechnen des erzwungenen Liquidationspreises:

• Bestimmen Sie den Eintrittspreis : Dies ist der Preis, zu dem Sie den Futures -Vertrag abgeschlossen haben.
• Identifizieren Sie die Hebelwirkung : Kraken bietet verschiedene Hebelwerte, die je nach Vermögenswert und Marktbedingungen zwischen 2x und 50x liegen können.
• Suchen Sie die Anforderung an die Wartungsleistung : Kraken legt eine Wartungsmargeanforderung fest, was die minimale Margemenge darstellt, die im Konto beibehalten werden muss, um die Position offen zu halten.

Die Formel zur Berechnung des erzwungenen Liquidationspreises für eine lange Position lautet:

[\ text {erzwungener Liquidationspreis (lang)} = \ frac {\ text {Eintragspreis}} {1 + \ links (\ frac {1} {\ text {Hebel}} - \ text {Wartungsmarging -Anforderung} \ rechts)}]

Für eine kurze Position lautet die Formel:

[\ text {erzwungener Liquidationspreis (kurz)} = \ text {Eintragspreis} \ Times \ links (1 + \ links (\ frac {1} {\ text {Hebelwirkung}} - \ text {Wartungsmargenanforderung} \ rechts) \ rechts)]

Beispielberechnung

Betrachten wir ein Beispiel, um die Berechnung zu veranschaulichen:

• Eintrittspreis : 50.000 US -Dollar
• Hebel : 10x
• Anforderung der Wartungsmarge : 0,5% (oder 0,005)

Für eine lange Position :

[\ text {erzwungener Liquidationspreis (lang)} = \ frac {50.000} {1 + \ links (\ frac {1} {10} - 0,005 \ rechts)} = \ frac {50.000} {1 + (0,1 - 0,005)} = \ frac {50.000 {1.095 {ux 45 {50.000 {1.095 {ux 45 {{50.000 {1.095 {ux 45,65 {50.000 {1,095}} {60.000 {1,095}} {60.000 {1.095} {ux 45,65 {50.000 {1.095 {ux 45,65 {50.000 {1.095 {ux 45 {50.000 {1,095} {ux 45 {50.000 {1,095 {u.

Für eine kurze Position :

[\ text {erzwungener Liquidationspreis (kurz)} = 50.000 \ Times \ links (1 + \ links (\ frac {1} {10} - 0,005 \ rechts) \ rechts) = 50.000 \ Times (1 + (0,1 - 0,005)) = 50.000 \ mal 1.095 = 54.750]

Randverhältnis und erzwungene Liquidation

Das Randverhältnis ist ein kritischer Faktor bei der Bestimmung, wann eine Position liquidiert wird. Kraken verwendet ein dynamisches Randsystem, bei dem das Randverhältnis wie folgt berechnet wird:

[\ text {Margin -Verhältnis} = \ frac {\ text {Kontoausgleich} {\ text {Positionswert}}]

Wenn das Margenverhältnis unter die Wartungsmargeanforderungen fällt, besteht die Position, dass die Position liquidiert wird. Wenn beispielsweise der Anforderungen an die Wartungsmarge 0,5%beträgt, wird die Position liquidiert, wenn das Randverhältnis unter diesen Niveau sinkt.

Überwachung Ihres Margenverhältnisses

Um eine erzwungene Liquidation zu vermeiden, ist es wichtig, Ihr Randverhältnis genau zu überwachen. Kraken liefert Echtzeitdaten für Ihren Kontostand und den Positionswert, sodass Sie Ihr Margenverhältnis verfolgen und gegebenenfalls Maßnahmen ergreifen können. Hier sind einige Schritte, um Ihr Margenverhältnis effektiv zu überwachen:

• Verwenden Sie die Handelsschnittstelle von Kraken : Die Plattform bietet eine klare Ansicht Ihres aktuellen Margenverhältnisses.
• Setzen Sie Warnungen : Viele Händler stellen Benachrichtigungen fest, um sie zu benachrichtigen, wenn ihr Margenverhältnis den Anforderungen an die Wartungsleistung nähert.
• Passen Sie Ihre Position an : Wenn Ihr Margenverhältnis zu nahe am Liquidationsschwellenwert liegt, sollten Sie Ihre Positionsgröße reduzieren oder mehr Mittel auf Ihr Konto hinzufügen.

Praktische Tipps zur Behandlung von erzwungenem Liquidationsrisiko

Die Behandlung des Risikos einer erzwungenen Liquidation beinhaltet mehr als nur die Berechnungen. Hier sind einige praktische Tipps, die Ihnen helfen, Ihr Risiko effektiv zu verwalten:

• Verwenden Sie Stop-Loss-Bestellungen : Das Festlegen von Stop-Loss-Bestellungen kann dazu beitragen, Ihre Verluste zu begrenzen und zu verhindern, dass Ihre Position den erzwungenen Liquidationspreis erreicht.
• Diversifizieren Sie Ihr Portfolio : Wenn Sie Ihre Investitionen über verschiedene Vermögenswerte hinweg verbreiten, können Sie das Risiko einer einzelnen Position verringern, was zu einem erheblichen Verlust führt.
• Verstehen Sie die Marktvolatilität : Achten Sie auf die Volatilität der Vermögenswerte, die Sie handeln, da eine hohe Volatilität die Wahrscheinlichkeit einer erzwungenen Liquidation erhöhen kann.
• Überprüfen Sie regelmäßig Ihre Positionen : Behalten Sie Ihre offenen Positionen im Auge und passen Sie sie nach Bedarf an, um ein gesundes Margenverhältnis aufrechtzuerhalten.

Häufig gestellte Fragen

F: Kann ich die Hebelwirkung meiner vorhandenen Kraken -Futures -Position ändern?

A: Nein, sobald Sie eine Futures -Position für Kraken geöffnet haben, können Sie die Hebelwirkung nicht ändern. Sie müssten die vorhandene Position schließen und eine neue mit der gewünschten Hebelwirkung öffnen.

F: Was passiert, wenn meine Position aufgrund einer plötzlichen Marktbewegung liquidiert wird?

A: Wenn Ihre Position aufgrund einer plötzlichen Marktbewegung liquidiert wird, schließt Kraken Ihre Position zum besten verfügbaren Preis, um die Verluste zu minimieren. Alle verbleibenden Mittel auf Ihrem Konto nach der Liquidation stehen zur Auszahlung oder weiteren Handel zur Verfügung.

F: Wie kann ich eine erzwungene Liquidation von Kraken vermeiden?

A: Um eine erzwungene Liquidation zu vermeiden, überwachen Sie Ihr Randverhältnis genau, verwenden Sie Stop-Loss-Bestellungen und erwägen Sie, Ihre Positionsgröße zu reduzieren oder mehr Mittel auf Ihr Konto hinzuzufügen, wenn Ihr Margenverhältnis die Wartungsmargenanforderung nähert.

F: Erhebt Kraken Gebühren für erzwungene Liquidation?

A: Ja, Kraken kann eine Liquidationsgebühr erheben, um die mit der Schließung Ihrer Position verbundenen Kosten zu decken. Der spezifische Gebührenbetrag kann variieren. Daher ist es wichtig, den Gebührenplan von Kraken für die aktuellsten Informationen zu überprüfen.