Wie wird der erzwungene Liquidationspreis von Bybit berechnet?

Verständnis erzwungene Liquidation am Bitbit

1. Der erzwungene Liquidationsmechanismus von Bybit wird aktiviert, wenn der Margenbilanz eines Händlers unter die Wartungsmarge fällt, die erforderlich ist, um offene Positionen aufrechtzuerhalten. Dies tritt typischerweise während der hohen Volatilität oder der nachteiligen Preisbewegungen auf. Das System schließt automatisch Verlust von Positionen, um weitere Verluste zu verhindern, die sich auf den Versicherungsfonds auswirken könnten.

2. Jeder Vertragstyp - ob umgekehrt oder linear - hat eine einzigartige Berechnungsstruktur basierend auf Konfession und Hebel. Der Liquidationspreis stammt aus mehreren Komponenten, einschließlich Eintrittspreis, Hebelgrad, Positionsgröße und Gebühren, die mit dem Handel und der Finanzierung verbunden sind.

3.. Händler, die eine höhere Hebelgesicht durch eine frühere Liquidation aufgrund des reduzierten Puffers zwischen Eintritts- und Liquidationspreisen verwenden. Beispielsweise hat eine 100 -fache langen Position eine viel schmalere Preisspanne im Vergleich zu einem 10 -fachen gehebten Hebel.

4. Die Plattform überwacht kontinuierlich nicht realisierte Gewinn und Verlust (PNL) in Echtzeit. Wenn das Eigenkapital in der Brieftasche eines Händlers der Wartungsmarge entspricht, löst die Risikogrenze Liquidationsprotokolle aus. Zu diesem Zeitpunkt tritt die Position in das Auto-Delevering-System ein, wenn sie nicht vollständig vom Versicherungspool absorbiert werden.

5. Es ist wichtig zu beachten, dass Kreuzmargen und isolierte Randmodi die Liquidation unterschiedlich beeinflussen. Im Kreuzmodus fungiert alle verfügbaren Gleichgewichtsbilanz als Sicherheiten und verzögern die Liquidation geringfügig, während isolierte Moduskappen mit einer vordefinierten Menge riskieren, was die Liquidation vorhersehbarer, aber auch abrupter macht.

Schlüsselvariablen bei der Berechnung des Liquidationspreises

1. Der Einstiegspreis dient als Grundlinie, um festzustellen, wie weit der Markt vor einer Position vorgehen kann, bevor er das kritische Niveau erreicht. Eine lange Position wird riskanter, wenn der Preis in Richtung der Liquidationsschwelle sinkt. Umgekehrt werden Shorts durch steigende Preise bedroht.

2. Die Wartungsmarge besteht aus Takergebühr, Finanzierungskosten und einem kleinen Prozentsatz, der durch Vertragsspezifikationen ermittelt wird. Dieser Wert wird von der verfügbaren Marge abgezogen, um das minimale Eigenkapital festzulegen, das erforderlich ist, um eine Position aktiv zu halten.

p> 3. Positionsgröße beeinflusst direkt die Belichtung. Größere Positionen erfordern proportional größere Preisbewegungen, um Liquidation auszulösen. Sie verbrauchen jedoch im Voraus mehr Marge, was die Flexibilität unter Druck verringert.

4. Nutzen Sie multipliziert sowohl Gewinne als auch Risiken. Während es die anfänglichen Kapitalanforderungen reduziert, verschärft es die Lücke zwischen dem aktuellen Preis- und Liquidationspunkt. BYBIT zeigt geschätzte Liquidationspreise dynamisch auf seiner Schnittstelle anhand dieser Eingaben.

5. Die Finanzierung von Zahlungen in ewigen Verträgen kann die Liquidation beschleunigen, wenn wiederholte negative Finanzmittel das Konto im Laufe der Zeit erodieren, insbesondere bei längeren seitlichen oder ungünstigen Trends.

Wie Vertragstypen Berechnungen beeinflussen

1. Lineare Verträge, die in Stablecoins wie USDT abgelehnt wurden, bieten einfachere Berechnungen, bei denen die Liquidationspreis gleichmäßig auf USD-basierte Werte skaliert. Diese werden üblicherweise für Altcoin -Paare verwendet und bieten eine konsistente Risikomodellierung über verschiedene Vermögenswerte hinweg.

2. Inverse Verträge verwenden Kryptowährung (z. B. BTC, ETH) als Sicherheiten und Angebotspreise in Fiat. Ihr nichtlineares Verhalten bedeutet, dass die Liquidationsabstände je nach zugrunde liegender Bewertung der Vermögenswerte variieren und Komplexität bei der Vorhersage von Schwellenwerten einführen.

3. Für inverse Futures beinhaltet die Formel die gegenseitige Beziehung zwischen Basiswährung und Zitatwährung , was bedeutet, dass die Abschreibung im Basismünzen den Margenverbrauch erhöht, auch ohne Preisbewegung im gehandelten Paar.

4. Die Risikogrenzen für inverse Verträge ermöglichen es den Benutzern, die maximale Exposition anzupassen, die die Wartungsmarge neu kalibriert und somit den Liquidationspreis verlagert. Höhere Risikogrenzen fordern die anfängliche Marge, aber die Verzögerung des Zwangsschlusss.

5. BYBIT bietet integrierte Taschenrechner in seiner Handelsschnittstelle, um Liquidationsszenarien unter verschiedenen Bedingungen zu simulieren und Händlern dabei zu helfen, die Ergebnisse vor der Aufgabe von Bestellungen zu visualisieren.

Häufig gestellte Fragen

Was passiert, nachdem eine Position liquidiert ist? Nach der Liquidation wird die Position über den Versicherungsfonds oder das automatische Delegagesystem geschlossen. Ein verbleibendes Eigenkapital, das über die Wartungsmarge hinausgeht, kann teilweise wiederhergestellt werden, obwohl extreme Fälle zu einem Totalverlust der Marge führen können.

Kann ich eine Benachrichtigung erhalten, bevor Liquidation eintritt? Ja, Bybit bietet Liquidationswarnungen per E-Mail, SMS und In-App-Benachrichtigungen an, wenn sich Positionen gefährliche Margenniveaus nähern. Benutzer sollten diese Funktionen aktivieren und ihr Risiko -Dashboard regelmäßig überwachen.

Gibt es eine teilweise Liquidation am Bitbit? Nein, Bybit wendet die volle Liquidation an, sobald die Randschwelle verletzt ist. Die gesamte Position ist geschlossen, anstatt die Größe schrittweise zu reduzieren.

Wie verhindert der Versicherungsfonds eine vorzeitige Liquidation? Der Versicherungsfonds absorbiert bis zu einem gewissen Grad Verluste, sodass Positionen bei Blitzabstürmen oder Spitzen etwas länger geöffnet bleiben können. Wenn dem Fonds jedoch eine ausreichende Deckung fehlt, engagiert sich automatisch, um ausstehende Verpflichtungen zu begleichen.